Co to jest efektywna stopa procentowa?

Efektywna stopa procentowa, zwana także roczną efektywną stopą procentową lub AER, odnosi się do faktycznej kwoty odsetek zapłaconych przy wprowadzaniu w życie okresów składanych. Często różni się od rocznej stopy procentowej, która jest zwykle oprocentowaniem wyrażanym w kategoriach kredytowych, ponieważ RRSO na ogół nie uwzględnia okresów składanych. Obliczenie efektywnej stopy procentowej może często dać człowiekowi dokładniejsze wyobrażenie o wysokości odsetek, które spłaci przez cały okres kredytowania lub otrzyma z inwestycji.

Aby określić efektywną stopę procentową na podstawie zestawu warunków kredytowych, kluczową wartością jest to, jak często łączą się odsetki. Następnie nominalną stopę procentową należy ustalić, nurkując RRSO według liczby okresów składanych. Na przykład, jeśli karta kredytowa pobiera 15% rocznej stopy procentowej i nalicza odsetki co miesiąc, nominalna stopa procentowa wyniesie 1,25% miesięcznie. Osoba może następnie obliczyć efektywną stopę procentową za pomocą wzoru: [(1 + I) ^ C - 1] x 100, gdzie I jest równe nominalnej stopie procentowej wyrażonej w postaci dziesiętnej, a C jest równe liczbie składników okresy wyrażone w liczbach całkowitych. W przypadku warunków karty kredytowej, o których była wcześniej mowa, byłoby to [(1 + 0,0125) ^ 12 -1] x 100 lub 16,07%.

Jak pokazuje powyższy przykład, efektywna stopa procentowa jest często wyższa niż RRSO ze względu na efekty łączenia. Jeśli chodzi o pożyczanie pieniędzy, oznacza to ogólnie, że dana osoba zapłaci więcej w długim okresie, gdy wzrośnie częstotliwość łączenia. I odwrotnie, jeśli chodzi o inwestowanie, może to oznaczać, że dana osoba zarabia więcej na dłuższą metę, gdy rośnie składanie.

Możliwość obliczenia efektywnej stopy procentowej może być pomocna przy porównywaniu podobnych ofert kredytowych. Oferty mogą mieć tę samą RRSO, ale drastycznie różne stawki składane, co wpływa na ogólny zwrot w przypadku pożyczki lub wypłaty w przypadku inwestycji. Weźmy na przykład dwie krótkoterminowe pożyczki, oferujące 1000 USD w wysokości 25% RRSO, które będą spłacane w ciągu jednego roku.

Pierwsza pożyczka nie łączy odsetek, co oznacza, że ​​efektywna stopa procentowa wynosi również 25%, a pożyczkobiorca byłby winien 1.250 USD na koniec roku. Druga pożyczka łączy odsetki raz w miesiącu, podnosząc efektywną stopę procentową do około 28% i zwiększając sumę należnych kwot do 1280 USD. W tym scenariuszu, choć wydaje się, że obie pożyczki mają na początku tę samą stopę procentową, obliczenie efektywnej stopy wyjaśnia lepsze warunki pożyczki.