Hva er et eksklusjonsforhold?

Annuitetsinvestorer må ofte betale skatt på avkastningen, men en del av avkastningen som ikke er beskattet er kjent som eksklusjonsgraden. Årsaken til at dette eksklusjonsforholdet ikke er beskattet er fordi det, selv om det er en avkastning, antas å bare fylle ut pengene investorer som ble brukt for å starte livrenten. For å finne ut forholdet er prosentandelen, beløpet som er betalt for livrenten og den forventede avkastningen er delt. De fleste annuitetsinvestorer vil fullstendig fylle ut investeringskostnadene, på hvilket tidspunkt forholdet blir ugyldig.

Når noen avkastning på investeringen, beskattes avkastningen den samme som en arbeidstakers inntekt. Med et eksklusjonsforhold er bare en liten del - ikke hele avkastningen - beskattet. Dette forholdet påvirker stort sett annuitetsbaserte investeringer, men det er andre investeringskjøretøyer som også kan bli påvirket av dette forholdet. Å beskatte hele avkastningen ville være som å beskatte alt en vanlig arbeider gjør; Det kan føre til lav avkastning og ville gjøre investeringerEnda risikofyltere. Mens alle pengene en investor tjener på denne investeringen teknisk sett ansett som en avkastning, lar eksklusjonsgraden en investor utgjøre tapene sine, fordi den delen som ikke er beskattet, antas å fylle ut pengene han betalte for investeringen.

To forskjellige tall er nødvendige for å finne ut et eksklusjonsforhold, eller prosentandelen som investoren ikke beskattes på. Ett tall er hvor mye investoren betalte for å starte annuitetsinvesteringen, mens det andre er hvor mye kontrakten hans stater skal forventes som en avkastning til investeringen. De to er delt, og prosentandelen som er igjen er den delen han ikke er beskattet på. For eksempel, hvis eksklusjonsgraden er 85 prosent, er det bare de resterende 15 prosent som er skattepliktig inntekt.

Når en livrente fortsetter å betale, er det vanlig at en investor kan hente inn startkostnadene. Når dette skjer, blir eksklusjonsforholdet opphevet og altHan kommer ansett som skattepliktig. For eksempel, hvis oppstartskostnaden er $ 2000 amerikanske dollar (USD), så så snart investoren mottar så mye ikke -avaksbare penger i retur, beskattes alt annet fra investeringen til hele beløpet. Hvis investeringen ikke gir nok avkastning til å dekke kostnadene, telles den som et tap, og investoren vil ikke gjenopprette hans første investering.