Hva er en indeksrate?
En indeksrente er standarden som långivere bruker for å bestemme hvor mye renter en låntaker skal betale på et lån med variabel rente. Generelt er kredittkort, boliglån, personlige lån og autolån lån med variabel rente. I motsetning til et fast lån, som bruker en fast rente for lånets levetid, svinger renten på et lån med variabel rente med jevne mellomrom. Med andre ord endres renten på lånet, vanligvis hver tredje, sjette eller tolvte måned, basert på en spesifisert indeksrente.
Basert på en bestemt pengemarkedsrente eller gjennomsnittlig rente i et bestemt handelsmarked, brukes forskjellige indeksrenter for hver lånetype. I USA er for eksempel renten den vanligste faktoren som brukes for å bestemme renten for lån med variabel rente. Rapporten rapporteres daglig av Wall Street Journal, og er grunnrenten basert på lånekostnadene til bankene i det globale markedet, samt avkastningssatsen som tilbys på innskuddsbevis, sparekontoer og pengemarkedsregnskap. Renten for et prioritetsrente er derimot vanligvis bestemt av COFI (Cost of Funds Index rate). Dette er gjennomsnittlig rente som bankene og andre finansinstitusjoner betaler i en bestemt region.
Andre ofte brukte indeksrenter inkluderer London Interbank Offered Rate (LIBOR), Constant Maturity Treasury (CMT) og Cost of Savings Index (COSI). LIBOR oppdateres daglig, og er basert på renten som bankene blir belastet for å låne usikrede midler i engrosmarkedet i London, mens CMT er avhengig av det ukentlige eller månedlige gjennomsnittet av et lands statspapirer. COSI bruker den gjennomsnittlige renten som en bestemt banks innskytere betaler for sine innskuddsbevis. Alle indeksrenter publiseres regelmessig og kan lett bli funnet av forbrukere når de først vet hvilken indeksrente lånet bruker.
Selv om indeksrenten i stor grad påvirker renten på et lån, bestemmes den endelige renten ved å legge beløpet som banken, eller margin, belastes til indeksrenten. Hvis indeksen for eksempel er 5% og bankens margin er 2%, vil den endelige renten være 7%. Vanligvis kan låntakere forvente å få en marginrate på 2% til 4%, men det nøyaktige beløpet varierer basert på banken og søkerens kreditthistorie.