Hva er analyse av økonomisk forhold?

Analyse av økonomisk forhold viser til en kvantitativ analyse av forholdene som gjenspeiler et selskaps økonomiske resultater. Ved å beregne forholdet mellom visse varer i selskapets regnskap, er det mulig å sammenligne ytelsen til to eller flere selskaper i samme bransje. Ved denne sammenligningen av forholdstall kan investorer bestemme hvilke selskaper som vil være gode investeringer.

Det er mange beregninger som brukes i økonomisk forholdsanalyse, men de kan løst kategoriseres i fire grupper: utnyttelse, likviditet og solvens, drift og lønnsomhet. Utnyttelsesforhold er indikatorer på hvordan et selskap finansierer driften. Gjeld til egenkapital er den viktigste gearingsgraden, og det indikerer hvor mye gjeld selskapet har sammenlignet med egenkapitalen. Et selskap med en høy gjeld-til-egenskapsgrad kan være en risikabelt investering enn en med lavere forhold.

Likviditetsforhold måler hvor raskt et selskap kan betale ned sin kortsiktige gjeld. Hvis et likviditetsgrad er høy, betyr det thHos selskapet er lett i stand til å dekke kortsiktig gjeld. Gjeldende forhold, som er omløpsmidler delt på kortsiktig forpliktelser, er et ofte brukt likviditetsgrad. Solvensforholdet måler et selskaps evne til å oppfylle den langsiktige gjelden. Et høyere solvensforhold betyr at det er mer sannsynlig at et selskap vil kunne oppfylle gjeldene og vil forbli løsningsmiddel.

Driftseffektivitet måles ved driftsforholdet, også kalt driftsforholdet. Dette forholdet beregnes ved å dele driftskostnader med netto salg. Et lite forhold betyr at selskapet er bedre i stand til å fortsette å være lønnsomt selv om inntektene synker. Et firmas lønnsomhet kan analyseres ved å se på lønnsomhetsforholdene. Disse forholdstallene viser hvor godt et selskap kan generere et overskudd i forhold til utgiftene. Lønnsomhetsgraden inkluderer avkastning på egenkapital, avkastning på eiendeler og gevinstmargin.

for åUtfør økonomisk forholdsanalyse, informasjonen som ble brukt for beregning av forhold, hentes fra firmaets regnskap. Disse uttalelsene inkluderer balansen, resultatregnskapet og kontantstrømoppstillingen. Disse uttalelsene oppdateres hvert kvartal, og finner du på selskapets nettsted og i årsrapporten.

Når du utfører analyse av økonomisk forhold, er det viktig å sammenligne selskaper som er i samme bransje. Forhold kan variere mye mellom bransjer. For eksempel vil et detaljhandelsselskap ha mye lavere fortjenestemargin enn et teknologiselskap. Dette vil resultere i veldig forskjellige lønnsomhetsforhold, noe som gjør en sammenligning ineffektiv.