Jakie są zarządzane aktywa?
Zarządzane aktywa (AUM) to termin używany w odniesieniu do całkowitej wartości inwestycji zarządzanych przez spółkę zarządzającą portfelem. Istnieje wiele różnych sposobów obliczania zarządzanych aktywów, a ludzie powinni potwierdzić, że wiedzą, która metoda jest stosowana, gdy patrzą na zarządzane aktywa dla danej firmy. W zależności od metody, którą firma stosuje do obliczenia całkowitej wartości swoich inwestycji, ich raporty mogą się znacznie różnić.
Jedną z metod jest rozważenie wszystkich inwestycji, które firma zarządza, zarówno dla klientów, jak i dla siebie. Zasadniczo jest to jak patrzenie na wszystkie pieniądze, które firma ma w banku. Inne firmy mogą zgłaszać tylko aktywa, które są zarządzane uznaniowe. Są to aktywa, które są kontrolowane przez menedżera portfela na żądanie klientów i są odrębne od aktywów, które firma sama.
Kierownicy portfela korzystająPorównaj się z innymi firmami, ponieważ informacje te zawierają informacje o ogólnym wzroście i zmianach w czasie. Całkowita wartość tych aktywów wskazuje, jak dobrze radzi sobie fundusz inwestycyjny, fundusz hedgingowy lub inny rodzaj menedżera portfela. Informuje również decyzje inwestycyjne inwestorów i dostarcza informacji o wyłączności. Zasadniczo, im wyższa wartość zarządzanych aktywów, tym wyższa minimalna inwestycja w spółce.
W Stanach Zjednoczonych menedżerowie portfeli są zobowiązani do złożenia dokumentu znanego jako formularz ADV, który zawiera ważne informacje o ich firmie i ich działania. Ta forma, złożona do Komisji Papierów Wartościowych i Giełd (SEC), ujawnia nazwę firmy, funkcjonariuszy, jej lokalizacji i jej stylu inwestycyjnego. Ponadto dokumentuje aktywów zarządzanych w danym okresie. Te formularze są dostępne dla publiczności iLudzie mogą żądać kopii z SEC.
Kierownik pieniędzy może pobierać opłaty na podstawie zarządzanych aktywów. Im więcej aktywów, tym wyższe opłaty, tworząc motywację do dalszego zwiększania wartości zarządzanych aktywów. To z kolei zwiększa również zwroty dla klientów, którzy liczą na stały rozwój swoich inwestycji z takimi firmami. Informacje o opłatach należy ujawnić, gdy ludzie inicjują inwestycję i wskazane jest, aby uzyskać ujawnienia od wielu firm wraz z raportami o ich wynikach przed wybraniem menedżera portfela do pracy.