Co to jest handel e-mini?
E-Mini to małe kontrakt futures na standardowe i biedne indeks giełdowy 500® (S&P 500®), który inwestorzy handlują elektronicznie na platformie Globex Exchange Chicago Mercantile Exchange (CME). CME po raz pierwszy wprowadził handel E-Mini w 1997 r. W odpowiedzi na skargi inwestorów, że standardowa umowa futures S&P była zbyt droga dla przeciętnego inwestora. E-Mini Trading zyskał popularność od samego początku, ze średnią codzienną kwotę dolara wynoszącą około 140 miliardów dolarów amerykańskich (USD). Umowa E-Mini jest warta około 50 USD dolarów (USD) pomnożona przez wartość indeksu S&P 500®. Umowy E-Mini można również uzyskać dla innych indeksów, takich jak Russell 2000 i Nasdaq 100.
E-Mini Trading oferuje również wyraźną przewagę przeciętnemu inwestorowi o niskich wymaganiach dotyczących marginesu. Podczas gdy standardowa umowa futures często wymaga obligacji wyników w wysokości kilku tysięcy dolarów, handel E-Mini wymaga marginesu zaledwie 100 USD. W inflacyjnymA rynki o dużej ilości wolności, marginesy dla pełnowymiarowych kontraktów mogą gwałtownie wzrosnąć, co utrudnia, jeśli nie niemożliwe, dla przeciętnego handlowca wejście na rynek. E-Mini zapewnia małą drogę dla małego inwestora, aby zaangażować się w rynek bez wykluczającej inwestycji kapitałowej.
Oprócz większej przystępności cenowej w stosunku do konwencjonalnych kontraktów futures, E-Mini Trading oferuje inne korzyści inwestorom. Zarówno niższe ceny kontraktów E-Mini, jak i globalny rynek elektroniczny wytwarzają większą płynność na rynku, otwierając handel E-Mini dla inwestorów na całym świecie. Elektroniczna platforma handlowa handluje ponad 23 godziny dziennie, pięć dni w tygodniu. W przeciwieństwie do tradycyjnego handlu kontraktami Futures S&P 500®, który jest nadal prowadzony w otwartym dołu, handel elektroniczną e-mini zapobiega poślizgowi, zwiększając niezawodność kupna i SECeny LL.
Chociaż E-Mini Trading rozszerza inwestora opłacalne wejście na rynek wskaźników giełdowych, musi również wziąć pod uwagę wady. Mini rynki zezwalają na ograniczoną liczbę zamówień handlowych. Na przykład wielu inwestorów chce złożyć zamówienie na zrzuceniu dobrego (GTC), aby ograniczyć straty. Zamówienia GTC nie są dostępne na rynkach mini-opcji, więc handlowcy muszą codziennie zatrzymać limit lub zatrzymanie zamówień przed rozpoczęciem handlu. Z tego powodu handel E-Mini wymaga aktywnego zarządzania lub zamykania wszystkich pozycji z dnia na dzień.
W dniu 6 maja 2010 r. Wystąpiła awaria flash rynków. Po intensywnym dochodzeniu w sprawie katastrofy, Komisja Papierów Wartościowych i Giełd Stanów Zjednoczonych (SEC) stwierdziła, że handel E-Mini spowodował katastrofę. Najwyraźniej duży fundusz inwestycyjny sprzedał 75 000 umów E-Mini w ciągu jednego dnia, wywołując handlowców o wysokiej częstotliwości, aby sprzedać swoje umowy. Łączna sprzedaż handlowców o wysokiej częstotliwości i wzajemnego fUND spowodowało spadek ceny E-Mini w trzech procentach w zaledwie cztery minuty. W odpowiedzi na wypadek flash nowe przepisy rządowe nałożyły nowe ograniczenia handlowe, które zatrzymują handel przez pięć minut, gdy każde akcje S&P 500® spadnie o ponad 10 procent w ciągu pięciu minut.