Co to jest alokacja aktywów umiarkowanych?

Firmy inwestycyjne i firmy inwestycyjne często sprzedają wstępnie zapakowane portfele inwestycji, które są podzielone według ryzyka i są one zwykle oznaczone jako agresywne, umiarkowane lub konserwatywne. Model umiarkowanego alokacji aktywów zawiera papiery wartościowe wzrostu, takie jak akcje, papiery wartościowe generujące dochody, takie jak obligacje i gotówka. Inwestorzy szukający ponadprzeciętnego wzrostu, którzy nie mogą sobie pozwolić na podejmowanie dużego ryzyka, często inwestują w umiarkowane plany alokacji aktywów, a nie konserwatywne lub agresywne.

Na arenie inwestycyjnej akcje są klasyfikowane jako instrumenty wzrostu, ponieważ akcje mogą wzrosnąć na czas nieokreślony, jeśli spółka, która wyemitowała akcje, nadal rosła i generuje zyski. Jednak akcje mogą stracić całą wartość, jeśli emitent zgłosi bankructwo. Dlatego akcje zapewniają inwestorom możliwość nieograniczonego wzrostu, ale także narażają inwestorów na główne ryzyko. Modele różnią się między firmami inwestycyjnymi, ale do 60 procent aktywów w umiarkowanym alokatieW portfelu są inwestowane w papiery wartościowe wzrostu, takie jak akcje. Inwestorzy z umiarkowanymi strategiami inwestycyjnymi nie cieszą się tym samym poziomem wzrostu, co agresywni inwestorzy w czasach boomu, ale mogą stracić mniej podczas spowolnienia rynku.

Obligacje narażają inwestorów na ryzyko główne, ponieważ obligacja staje się bezwartościowa, jeśli emitent nie zamierza spłaty zadłużenia. Jednak gdy emitent obligacji staje się niewypłacalny, roszczenia posiadaczy obligacji są rozpatrywane przed roszczeniami akcjonariuszy, co oznacza, że ​​obligacje są mniej ryzykowne niż akcje. Obligatariusze otrzymują regularne płatności od emitenta obligacji, co oznacza, że ​​obligacje są wspólną cechą planów emerytalnych dochodów. Od 25 do 40 procent aktywów wewnątrz umiarkowanego portfela jest inwestowane w obligacje.

Model alokacji aktywów umiarkowany zawiera również gotówkę lub jakiś rodzaj papierów wartościowych równoważnych gotówki, takie jak certyfikaty depozytów (PŁYTA CD). Instrumenty te zwykle stanowią od 15 do 20 procent całkowitych aktywów portfela. Inwestorzy, którzy inwestują w papiery wartościowe gotówkowe, są praktycznie pewni zatrzymania niektórych swoich aktywów podczas spowolnienia rynku, ponieważ te papiery wartościowe są niskim ryzykiem, a niektórzy są jeszcze ubezpieczone federalnie. Jednak konserwatywni inwestorzy tracą jeszcze mniej, ponieważ ci inwestorzy mają niewiele, jeśli w ogóle wzrostu papierów wartościowych w swoich portfelach.

Niektóre firmy inwestycyjne podzieliły modele umiarkowanego alokacji aktywów na agresywne umiarkowane, umiarkowane i konserwatywne umiarkowane. Agresywne modele alokacji zawierają wyższy odsetek akcji, podczas gdy bardziej konserwatywne modele zawierają wyższy odsetek gotówki. Wiele firm inwestycyjnych oferuje umiarkowane modele alokacji, które zawierają papiery wartościowe z jednego sektora gospodarki, takie jak firmy finansowe, podczas gdy inne dodają maksymalną różnorodność poprzez włączenie papierów wartościowych z wielu sektorów i wielu narodów.