中程度の資産配分とは何ですか？

投資会社および投資信託会社は、リスクに応じて分類された投資の事前パッケージ化ポートフォリオを販売することが多く、これらは通常、積極的、中程度、または保守的と分類されます。 適度な資産配分モデルには、株などの成長証券、債券などの収入を生み出す証券、および現金が含まれます。 大きなリスクを負う余裕がない平均以上の成長を求める投資家は、保守的または積極的な計画ではなく、中程度の資産配分計画に投資することがよくあります。

投資分野では、株式を発行した会社が成長を続け、利益を生み出した場合、株式の価値が無期限に上昇する可能性があるため、株式は成長手段として分類されます。 ただし、発行者が破産を申し立てた場合、株式はすべての価値を失う可能性があります。 したがって、株式は投資家に無限の成長の機会を提供しますが、投資家を主要なリスクにさらします。 モデルは投資会社によって異なりますが、中程度の配分ポートフォリオ内の資産の最大60％が株式などの成長証券に投資されています。 適度な投資戦略をとる投資家は、好況時には積極的な投資家と同じレベルの成長を享受することはできませんが、市場の低迷時に失うことは少なくなります。

債券は、発行者が債務の支払いを怠ると債券が無価値になるため、投資家を元本リスクにさらします。 ただし、債券発行者が支払不能になると、債券保有者の請求は株主の請求よりも先に処理されます。つまり、債券は株式よりもリスクが低くなります。 債券保有者は、債券発行者から定期的に所得の支払いを受けます。つまり、債券は、所得を生む年金制度の一般的な特徴です。 適度なポートフォリオ内の資産の25〜40％が債券に投資されています。

適度な資産配分モデルには、現金または預金証書（CD）などの何らかの現金同等証券も含まれます。 これらの商品は通常、ポートフォリオの総資産の15〜20％を占めます。 現物証券に投資する投資家は、これらの証券は低リスクであり、一部は連邦政府によっても保険がかけられているため、市場の低迷時に資産の一部を保持することが実質的に保証されます。 しかし、保守的な投資家の損失はさらに少なくなります。なぜなら、これらの投資家はポートフォリオに成長証券があったとしてもほとんどないからです。

一部の投資会社は、中程度の資産配分モデルを積極的な中程度、中程度、および保守的な中程度に細分化しています。 積極的な配分モデルにはより高い割合の株式が含まれ、より保守的なモデルにはより高い割合の現金が含まれます。 多くの投資会社は、金融会社などの経済の1つのセクターからの証券を含む中程度の配分モデルを提供しますが、他の多くの投資会社は、多くのセクターおよび多くの国からの証券を含めることで最大限の多様性を追加します。