O que é alocação moderada de ativos?

As empresas de investimento e as empresas de fundos mútuos frequentemente comercializam carteiras pré-empacotadas de investimentos que são categorizadas de acordo com o risco e normalmente são rotuladas como agressivas, moderadas ou conservadoras. Um modelo moderado de alocação de ativos contém títulos de crescimento, como ações, títulos geradores de renda, como títulos e dinheiro. Os investidores que buscam crescimento acima da média e que não podem se arriscar a assumir grandes riscos geralmente investem em planos moderados de alocação de ativos, em vez de em planos conservadores ou agressivos.

Na arena de investimentos, as ações são classificadas como instrumentos de crescimento, porque uma ação pode aumentar em valor indefinidamente se a empresa que as emitiu continuar crescendo e gerando lucros. No entanto, uma ação pode perder todo o valor se o emissor declarar falência. Portanto, as ações oferecem aos investidores a oportunidade de crescimento ilimitado, mas também expõem os investidores ao risco principal. Os modelos variam entre empresas de investimento, mas até 60% dos ativos em uma carteira de alocação moderada são investidos em títulos de crescimento, como ações. Os investidores com estratégias de investimento moderadas não desfrutam do mesmo nível de crescimento que os investidores agressivos durante os períodos de boom, mas perdem menos durante as crises do mercado.

Os títulos expõem os investidores ao risco principal, porque um título se torna inútil se o emissor deixar de pagar os pagamentos da dívida. No entanto, quando um emissor de títulos se torna insolvente, as reivindicações dos detentores de títulos são tratadas antes das reivindicações dos acionistas, o que significa que os títulos são menos arriscados que as ações. Os portadores de títulos recebem pagamentos regulares de renda do emissor, o que significa que os títulos são uma característica comum dos planos de pensão geradores de renda. Entre 25 e 40% dos ativos em uma carteira moderada são investidos em títulos.

Um modelo moderado de alocação de ativos também contém dinheiro ou algum tipo de título equivalente a dinheiro, como certificados de depósito (CD). Esses instrumentos normalmente representam entre 15 e 20% do total de ativos da carteira. Os investidores que investem em títulos e valores mobiliários têm praticamente a garantia de reter alguns de seus ativos durante uma desaceleração do mercado, porque esses títulos são de baixo risco e alguns são até segurados pelo governo federal. No entanto, os investidores conservadores perdem ainda menos, pois esses investidores têm poucos ou nenhum investimento em crescimento em suas carteiras.

Algumas empresas de investimento subdividiram modelos moderados de alocação de ativos em agressivos moderados, moderados e conservadores moderados. Modelos de alocação agressiva contêm uma porcentagem mais alta de ações, enquanto modelos mais conservadores contêm uma porcentagem maior de dinheiro. Muitas empresas de investimento oferecem modelos de alocação moderados que contêm valores mobiliários de um setor da economia, como empresas financeiras, enquanto outros acrescentam diversidade máxima ao incluir valores mobiliários de muitos setores e de muitos países.