Co to jest amortyzacja zwrotna?

Odwrotna amortyzacja - zwana również amortyzacją ujemną w działalności kredytowej - to koncepcja, w której amortyzacja kredytu działa wstecz. W przypadku zwykłej pożyczki, takiej jak hipoteka, pożyczkobiorcy muszą spłacać określoną kwotę główną każdego miesiąca powiększoną o odsetki. Oprocentowanie tych pożyczek zaczyna się dość wysokie, często kilkaset dolarów w porównaniu do zaledwie kilkuset dolarów spłaty kapitału. Odwrotna amortyzacja obciąża niższe odsetki na początku pożyczki, a następnie rośnie wraz z płatnościami kredytobiorcy. Bardzo powszechną pożyczką, która działa w ten sposób, jest hipoteka o zmiennym oprocentowaniu, chociaż niektóre rodzaje hipotek odwróconych również mogą działać w ten sposób.

Celem odwrotnej amortyzacji jest uzyskanie przez kredytobiorców niskich wcześniejszych płatności, co pozwala im łatwiej pozwolić sobie na pożyczkę. W miarę postępu pożyczki pożyczkobiorca prawdopodobnie spodziewa się wzrostu dochodu w celu zrównoważenia rosnących płatności kapitału i odsetek. Na przykład kredyty biznesowe mogą działać w ten sposób przy użyciu płatności balonowych. Początkowe płatności są niskie w przypadku nowych przedsiębiorstw, ponieważ firmy te na ogół nie mają wystarczających przepływów pieniężnych w przypadku dużych płatności pożyczek. Po trzech do pięciu latach pojawia się duża płatność balonem, z dużą częścią tej płatności przeznaczoną na odsetki, co rekompensuje niskie płatności we wczesnych latach pożyczki.

Hipoteki mieszkaniowe są drugim rodzajem pożyczek, w których dominuje odwrotna amortyzacja. W tym przypadku hipoteki mogą być nazywane hipotekami o zmiennej stopie procentowej (ARM), co oznacza, że ​​pożyczka zaczyna się od niskiej stopy procentowej, a następnie rośnie w określonych odstępach czasu. Na przykład ARM 5/1 wskazuje na potencjalny roczny wzrost stopy procentowej kredytu po pięciu latach. Ten kredyt hipoteczny powoduje odwrotną amortyzację, ponieważ stopy procentowe prawie zawsze rosną, co powoduje, że pożyczka jest droższa. ARM są również niebezpiecznymi pożyczkami, ponieważ płatności rosną, a kredytobiorcy mogą nie być w stanie dotrzymać kroku.

Większość pożyczkodawców podaje pewien rodzaj tabeli amortyzacji lub inny harmonogram wyjaśniający skutki odwrotnej amortyzacji. Konieczne jest pewne zrozumienie, ponieważ pożyczki te mogą okazać się znacznie droższe niż tradycyjne pożyczki, co daje niższe płatności na początku okresu kredytowania. Ponadto informacje są niezbędne dla osób, które nie planują pożyczki na cały okres kredytowania. Pożyczkobiorcy mogą skorzystać z odwrotnej amortyzacji, spłacając pożyczkę lub sprzedając nieruchomość w początkowym okresie ARM. Zasadniczo jest to technika oszczędzania pieniędzy przy pożyczaniu pieniędzy od pożyczkodawców.