Vad är omvänd amortering?

Omvänd amortering - även kallad negativ amortering i utlåningsbranschen - är ett koncept där låneavskrivningar fungerar bakåt. På ett normalt lån, till exempel en inteckning, måste låntagarna återbetala ett specifikt huvudbelopp varje månad plus ränta. Räntan börjar ganska högt på dessa lån, ofta flera hundra dollar jämfört med bara några hundra dollar av återbetalning. Omvänd amorteringskostnader sänker räntebeloppen i början av lånet, och sedan går det högre när låntagaren betalar. Ett mycket vanligt lån som fungerar på detta sätt är en justerbar räntelån, även om vissa typer av omvända inteckningar kan fungera på detta sätt också.

Syftet med omvänd amortering är att få låntagare låga tidiga betalningar, vilket gör att de har råd med lånet. När lånet fortskrider förväntar sig låntagaren troligen att öka inkomsten för att kompensera de stigande räntorna och räntebetalningarna. Till exempel kan affärslån fungera på detta sätt med hjälp av ballongbetalningar. De initiala betalningarna är låga för nya företag eftersom dessa företag i allmänhet inte har tillräckligt med kassaflöde för stora lånebetalningar. Efter tre till fem år kommer en stor ballongbetalning upp, där en stor del av denna betalning går mot ränta, vilket kompenserar för de låga betalningarna under lånets första år.

Hemlån är den andra lånetypen där omvänd amortering är utbredd. Här kan inteckningarna gå med namnet justerbar ränta inteckningar (ARM), vilket innebär att lånet börjar med en låg ränta och ökar sedan med angivna intervall. Till exempel indikerar en 5/1 ARM en potentiell årlig procentuell ökning av låneräntan efter fem år. Detta hypotekslån resulterar i omvänd amortering eftersom räntorna nästan alltid ökar, vilket gör lånet dyrare. ARM är också farliga lån eftersom betalningarna ökar och låntagarna kanske inte kan hålla jämna steg.

De flesta långivare tillhandahåller någon typ av amorteringstabell eller annat schema för att förklara effekterna av omvänd amortering. En säker förståelse är nödvändig eftersom dessa lån kan avveckla att bli mycket dyrare än traditionella lån, vilket ger lägre betalningar tidigt i låneperioden. Dessutom är information nödvändig för de individer som inte planerar att ha lånet under hela låneperioden. Låntagare kan se till att dra fördel av omvänd amortering genom att betala av lånet eller sälja fastigheten inom den första ARM-perioden. I huvudsak är detta en pengebesparande teknik när du lånar pengar från långivare.