Quais são as limitações da análise de razão?

Embora as demonstrações financeiras possam apresentar a saúde financeira atual de uma empresa, as partes interessadas geralmente desejam mais informações desses relatórios. A análise da razão representa uma série de fórmulas matemáticas que uma empresa pode aplicar às demonstrações financeiras. Embora essas medições forneçam dados essenciais, existem limitações de análise de razão. Algumas das limitações mais flagrantes incluem falhas em potencial nas informações contábeis, a necessidade de um ponto de referência e o potencial de proporções para não ter sentido. As empresas devem superar essas falhas para impedir que as limitações da análise de razão entremem o processo de tomada de decisão de uma empresa.

Informações e dados contábeis nem sempre são perfeitos. Enquanto a maioria dos contadores trabalha duro para apresentar informações financeiras de acordo com os padrões contábeis nacionais, pode haver alguma flexibilidade nas diretrizes. Essa flexibilidade representa o ponto de partida para as limitações da análise de razão. Por exemplo, uma incêndio agressivoO processo de reconhecimento pode apresentar maiores índices de lucratividade. Embora isso possa ser verdade para os índices antecipados, os últimos índices calculados sob esse processo de reconhecimento de renda podem indicar rapidamente menor lucratividade.

Um ponto de referência também é necessário para evitar as limitações da análise de razão. Por exemplo, uma empresa pode descobrir certos resultados ao calcular índices de rotatividade de ativos, como rotatividade de inventário ou contas a receber. A maioria das empresas usa o padrão do setor como ponto de referência para determinar se está melhor ou pior em termos de seus ambientes operacionais. Quando esse ponto de referência não está disponível, no entanto, a empresa deve selecionar outra. A falta de um ponto de referência ou a seleção de um ponto de referência inadequado pode distorcer as proporções ou o uso de proporções.

Os índices financeiros também podem ser sem sentido quando calculados sozinhos. Essas limitações de análise de razão exiST se uma empresa pedir a seus contadores que os calculem após a preparação de cada demonstração financeira. Os resultados de cada proporção, no entanto, não terão nenhum significado. Em suma, os resultados são simplesmente números adicionais. As empresas devem ter um propósito bem definido para calcular e usar índices financeiros para que não fiquem sem sentido nos negócios.

O objetivo da análise de razão é, em última análise, a comparação de mais de uma empresa dados financeiros de uma empresa por um determinado período. Muitas vezes, é difícil fazer essas comparações quando as demonstrações financeiras são diferentes ou em formatos alternativos. Portanto, as proporções retiram essa subjetividade e deixam as partes interessadas com informações utilizáveis, desde que as limitações da análise de razão não estejam presentes.