O que é uma agência reguladora?

Agências reguladoras são organizações encarregadas do processo de supervisionar os processos e procedimentos empregados na função de um determinado setor. Em muitos casos, a agência reguladora é um departamento ou divisão de uma entidade governamental e concentra-se em estabelecer e fazer cumprir os padrões ditados por lei em relação a questões comerciais. Também existem autoridades reguladoras criadas e mantidas em certos setores que não têm conexão com nenhuma entidade governamental, mas servem como monitores de atividades antiéticas dentro desse setor.

O modelo mais comum para uma agência reguladora é como uma agência governamental responsável por criar regras e regulamentos que estejam de acordo com as leis da terra e tenham aplicação específica para um determinado tipo de atividade. Por exemplo, um órgão regulador desse tipo pode supervisionar investimentos que envolvam a compra e venda de ações, títulos e outros valores mobiliários. Como parte de suas funções, a agência elabora regulamentos que se aplicam ao comprador e ao vendedor, bem como a qualquer agente ou intermediário que ajude em qualquer transação de segurança. Na maioria dos países, essa mesma agência teria amplos poderes que permitem à entidade investigar qualquer transação ou série de transações que pareçam violar esses regulamentos e, portanto, as leis da terra.

O escopo dos regulamentos estabelecidos por uma determinada agência reguladora geralmente se aplica a todos os aspectos de um processo de transação e é projetado para proteger os melhores interesses do comprador e do vendedor. Por esse motivo, esses regulamentos costumam ser estruturados para garantir a transparência total o tempo todo. Isso cria um ambiente em que ambas as partes da transação são obrigadas a divulgar completamente todas as informações que possam ter impacto nessa transação.

Além disso, uma agência reguladora também definirá as qualificações para a realização dessa transação. Isso significa que, a menos que o comprador e o vendedor possam cumprir essas qualificações, eles não podem fazer negócios juntos. Regulamentos desse tipo ajudam a evitar situações que acabariam ameaçando a estabilidade de uma determinada indústria ou a economia da nação como um todo. Por exemplo, um investidor deve ter uma certa quantidade de ativos em mãos para participar de algumas oportunidades de investimento. Ao mesmo tempo, as empresas que emitem ações devem atender a critérios específicos para emitir até um número específico de ações.

As agências reguladoras não são criadas apenas para monitorar o escopo e a estrutura das transações financeiras. Em muitos países, muitas vezes existe uma agência reguladora que estabelece padrões de pureza alimentar, licenciamento de medicamentos para uso pela profissão médica e até mesmo o monitoramento de empresas e o impacto de suas operações no meio ambiente. Não é incomum que essas agências também tenham autoridade para aplicar multas por violações dos regulamentos atuais, bem como iniciar ações legais quando e quando necessário.