Co je variabilní úroková sazba?

Na rozdíl od fixní úrokové sazby je variabilní úroková sazba možností financování, která spotřebiteli umožňuje využít současných ekonomických podmínek a zaplatit nižší úrokovou sazbu z půjčky nebo hypotéky. Protože variabilní úroková sazba je založena na současných průměrech na vnitrostátní úrovni, může obecný stav ekonomiky po dlouhou dobu snižovat úrokové sazby. Během těchto období může spotřebitel ušetřit podstatnou částku z původní nebo počáteční úrokové sazby spojené s transakcí.

Variabilní úrokové sazby jsou spojeny s vyšším stupněm rizika než s pevnou sazbou. Protože fixní úroková sazba zůstane po celou dobu trvání půjčky nebo hypotéky konstantní, investor ví, kolik zaplatí v dlouhodobém horizontu. U variabilní úrokové sazby tomu tak není. Investor může nakonec zaplatit mnohem méně úroků, než je uvedeno v době, kdy smlouva vstoupila v platnost a splnění podmínek. Na druhé straně může průměrná úroková míra stoupnout nad původně stanovenou sazbu. Pokud k tomu dojde, investor bude platit mnohem více úroků po celou dobu trvání hypotéky nebo půjčky.

Federální státní pokladny často definují podmínky, které mají vliv na úrokové sazby během daného časového období. Variabilní úroková sazba bude stanovena na základě těchto zjištění a může mít dopad na řadu investic. Proměnlivé úrokové sazby mohou být ovlivněny úrokovými sazbami na peněžním trhu, náklady věřitele na finanční prostředky nebo současným indexem, který souvisí s typem půjčky, která je poskytována investorovi.

Jednou z běžných aplikací variabilní úrokové sazby je zkombinovat ji s fixní sazbou v tzv. Půjčce s nastavitelnou sazbou. Obecně tento typ půjčky začíná stanoveným obdobím let, ve kterém je dlužníkovi zaručena určitá úroková sazba. Sazba zůstává stejná bez ohledu na obecné ekonomické podmínky. Na konci tohoto období se úroková sazba převede z pevné na variabilní sazbu a použije se na veškerý zbývající zůstatek z půjčky.