Was ist ein Reverse Morris Trust?

Als Steuervermeidungsstrategie ermöglicht der Reverse Morris Trust ein Unternehmen, Eigentum, Unternehmensabteilungen und andere Vermögenswerte abzureißen, ohne dass die Gewinne aus dem Verkauf besteuert werden.Der Reverse Morris Trust ist eine Variation des Morris -Trusts.Für einen steuerfreien Spin-off wie den Morris Trust muss es eine Muttergesellschaft geben, die Vermögenswerte, eine Tochtergesellschaft und einen externen Käufer verkauft, der nicht mit der Muttergesellschaft zusammenhängt.Die finanzielle Gesetzgebung zu solchen Geschäften muss ebenfalls eingehalten werden.In einem Morris Trust platziert die Muttergesellschaft alle Vermögenswerte, die nicht an der Transaktion in einem neuen börsennotierten Unternehmen beteiligt sind, und ermöglicht es dem Einkaufsunternehmen, sich mit den verbleibenden Vermögenswerten zu verschmelzen.Ein Reverse Morris Trust unterscheidetauszufüllen.Ein solcher Deal muss auf eine bestimmte Weise strukturiert werden und bestimmte Vorschriften erfüllen, bevor sie von Fusionen und Akquisitionsaufsichtsbehörden genehmigt werden.Es gibt diese Richtlinien, um Steuerhinterziehung zu verhindern und sicherzustellen, dass die Aktionäre der Muttergesellschaft nicht betrogen werden.

Der 50% -Test ist die größte Determinante für die Rechtmäßigkeit eines Reverse Morris Trust.Im Rahmen dieses Tests müssen die Aktionäre der Muttergesellschaft mehr als 50% Eigentum an der zusammengeführten Gesellschaft haben.Wenn eine Einzelperson in einem börsennotierten Unternehmen Aktien kauft, wird sie effektiv Teil des Unternehmens und hat einen Anspruch auf alle Vermögenswerte und Gewinne.Sie kann sogar ein Aktienzertifikat ausgestellt oder eine Dividende bezahlt, die meisten Aktionäre haben jedoch kein Recht auf reguläre Einkommenszahlungen und können keine Bekämpfung von Führungsentscheidungen wie den Reverse Morris Trust beeinflussen.Regierungsaufsichtsbehörden haben die 50% -Regel erlassen, um sicherzustellen, dass die Ansprüche der Aktionäre auf solche Vermögenswerte trotz der Fusion erfasst werden.Anstatt Steuern auf die Gewinne zu zahlen, kann das Unternehmen A eine Schlussbedingung enthalten, mit der sie das Vermögen in ein neues Unternehmen namens Unternehmen C namenUnternehmen C. Um Fairness zu gewährleisten und Betrug zu verhindern, wenn Unternehmen B mit Unternehmen C zusammengeführt werden, benötigen die Aktionäre des Unternehmens einen Anteil von mehr als 50% an der zusammengeführten Gesellschaft.Ohne solche Regeln verhindert das Management des Unternehmens A nicht daran, das am meisten geschätzte Vermögen des Unternehmens abzudrehen und die Gewinne auf Kosten des Eigenkapitals des Aktionärs zu stecken.