Was ist der Unterschied zwischen Hedgefonds und Private Equity?
Hedge -Fonds und Private -Equity -Fonds sind zwei Arten von Investmentunternehmen, die in erster Linie tätig sind, indem sie die finanziellen Ressourcen ihrer jeweiligen Mitglieder sammeln und teure Unternehmen betreiben. Es ist leicht, die beiden zu verwirren, insbesondere für diejenigen, die nicht viel Erfahrung mit finanziellen Angelegenheiten haben. Es gibt jedoch mehrere grundlegende Unterschiede zwischen den beiden Unternehmen, wie Anlageklassen, Managementstrategien, Risikomanagement und Engagement für Anleger.
Beide Hedgefonds und Private -Equity -Fonds tätigen im Allgemeinen große Investitionen. Was sie dagegen investieren, ist ganz anders. Ein Hedgefonds investiert üblicherweise in eine hoch liquide Anlageklasse. Börsennotierte Aktien, Anleihen und Rohstoffe sowie Währungen, Derivate und Eigenkapitalpapiere werden aufgrund ihres Potenzials für schnelle Renditen durch Hedgefonds bevorzugt.
Private -Equity -Fonds investieren inzwischen häufig in andere Unternehmen. Sie tun dies hauptsächlich, indem sie Einsätze in privaten Unternehmen kaufen. Das BusiNESS Der Fonds wird kollektiv als Portfoliounternehmen bezeichnet. Ein Private -Equity -Unternehmen kann sich an Leveraged Buyouts tätigen, um Unternehmen mit notleidenden Investitionen zu erwerben oder kurz vor dem Insolvenz. Darüber hinaus kann der Fonds an gesunden Unternehmen Beteiligte erwerben, indem er sie mit Wachstumskapital versorgt.
Die bevorzugten Anlagen in Hedgefonds und Private -Equity -Fonds beeinflussen ihre Managementstrategien stark. Hedge -Fonds untersuchen häufig, wie Aktien in einem sofortigen Zeitrahmen funktionieren würden. Ein Adept -Fund -Manager darf ein erhebliches Bestandsvolumen erwerben, wenn er oder sie spekuliert, dass sein Wert in naher Zukunft steigen wird. Umgekehrt kann der Hedgefonds -Manager, wenn die Aktien prognostiziert werden, sie abkunden, was es dem Unternehmen ermöglicht, vom sinkenden Aktienwert zu profitieren.
In dieser Hinsicht ähneln Hedgefonds eher den Aktienhandel als herkömmliche InvEsting. Die inhärente Volatilität des Marktes stimuliert das Einkommen für die Anleger. In einigen Fällen kann ein Hedgefonds in Start -up -Unternehmen investieren, indem er ihnen Risikokapital zur Verfügung stellt.
Der Gewinn eines Private -Equity -Fonds steht in direktem Zusammenhang mit der Leistung seiner Portfoliounternehmen. Daher konzentriert sich das Private -Equity -Management normalerweise auf langfristige Szenarien. Für Private -Equity -Unternehmen ist es üblich, ein kämpfendes Unternehmen aufzubauen, indem sie sein oberes Management ersetzen und die Entscheidungen des Verwaltungsrats beeinflussen.
Investor Engagement unterscheidet sich auch zwischen Hedgefonds und Private -Equity -Fonds. Das schnelle Tempo, das mit Hedgefonds verbunden ist, spiegelt sich in der Investitionsliquidität wider. Anleger können aus einem Geld aus dem Geld aus dem Preis aus dem Preis aus dem Preis aus dem Preis aus dem Preis aus dem Preis aus dem Preis ausgezahlt werden, wenn sie sich dafür entscheiden. Da die Rendite aus Private -Equity -Fonds Zeit benötigt, um zu reifen, sind die meisten Anleger für einen festgelegten Zeitraum verpflichtet.
Risikomanagement zwischen Hedgefonds und Private -Equity -Fonds ist sehr unterschiedlich. Hedge -Fonds minimieren das Risiko durch "Absicherung" mit hohem Risiko InvestMeNTS mit sicheren. Private -Equity -Fonds können das Risiko durch die Verwendung von Sekundärinvestitionen kontrollieren.