Qu'est-ce qu'un déficit de liquidité?
Un déficit de liquidité est une mesure de la différence entre le total des actifs liquides d'une personne ou d'une organisation et le nombre total de passifs assumés par cette personne ou cette organisation. Également appelé risque de non-concordance de liquidité ou déséquilibre de liquidité, il s'agit d'un moyen de mesurer le niveau de risque financier d'une personne ou d'une organisation. Une banque ou un groupe d'investisseurs peut mesurer l'écart de liquidité d'une personne ou d'une organisation à un moment donné ou à deux reprises ou plus, et comparer l'évolution de cet écart. Une organisation peut même choisir de mesurer sa propre liquidité pour évaluer sa santé financière.
Que l'écart mesuré concerne les finances d'une personne ou d'une organisation, la méthode de base pour le calculer est la même. L'équation comprend le montant des actifs liquides de la personne ou de l'organisation, tels que des comptes bancaires ou un portefeuille de placements, moins les passifs éventuels de la personne ou de l'organisation. Un écart négatif signifie que la personne ou l'organisation génère moins de revenus que le montant des passifs assumés. Lorsque l'écart est positif, il reste des liquidités à la personne ou à l'organisation une fois que tous les passifs ont été remplis.
Les banques ou autres établissements de crédit utilisent les déficits de liquidités pour attribuer des taux d’intérêt aux prêts consentis à des particuliers et à des organisations. Le taux d'intérêt d'un prêt dépend du degré de risque, selon le prêteur, impliqué dans la transaction du prêt. Si la personne ou l'organisation qui demande un prêt présente un écart négatif et que le prêteur pense que l'écart ne s'améliorera pas de manière significative dans un avenir proche, il peut choisir de ne pas prêter d'argent ou d'offrir le prêt à un taux d'intérêt nettement plus élevé. taux.
L'écart de liquidité d'une personne ou d'une organisation fluctue normalement dans le temps à des taux différents, car divers facteurs peuvent influer sur son importance. Lorsque le coût de la vie ou de la gestion d'une entreprise augmente et que le revenu de la personne ou de l'organisation n'augmente pas au même rythme, l'écart devient plus négatif. Lorsque l'organisation ou la personne assume un nouveau passif, par exemple souscrire un nouveau prêt, l'écart devient plus négatif.
Mesurer un écart de liquidité à deux ou plusieurs moments aide un prêteur ou un investisseur potentiel à prendre des décisions d'investissement. Sur la base des informations contenues dans les valeurs des écarts, le prêteur ou l'investisseur potentiel peut déterminer dans quelle direction se trouvent les finances de l'emprunteur. La différence entre les valeurs d’écart entre deux ou plusieurs instants est appelée l’écart marginal.