Quali sono i diversi tipi di società di hedge fund?

Le società di hedge fund sono disponibili in molti tipi in base ai loro stili di investimento, esposizioni di mercato, metodi di gestione e altro ancora. Le società di hedge fund di solito impiegano una strategia di investimento specifica come indicato nei loro fondi che offre documenti agli investitori. Le strategie di investimento potrebbero anche riguardare una vasta varietà di elementi aggiuntivi, inclusi i tipi di titoli, settori e industrie particolari, nonché strumenti di trading come l'uso di derivati ​​o suonare il mercato sottostante. Di conseguenza, le società di hedge fund possono essere classificate in molti modi che presentano una combinazione di più caratteristiche di investimento. Queste caratteristiche potrebbero includere uno stile globale-macro o uno stile basato su eventi, fondi direzionali o neutrali di mercato e fondi sistematici o discrezionali, tra gli altri.

Due degli stili di investimento spesso utilizzati dalle società di hedge fund sono macro globali ed eventi guidati. Lo stile globale-macro si riferisce alle seguenti tendenze economiche globali di un fondo per dirigere i suoi investimenti tra VMercati ARIANI: equità, reddito fisso, merce e valuta. Lo stile basato sugli eventi riguarda un fondo che si concentra sullo sviluppo di eventi aziendali per seguire opportunità di investimento in cose come fusioni e acquisizioni o ristrutturazione fallimentare. Se combinata con altre considerazioni sugli investimenti, una società di hedge fund può essere, ad esempio, un fondo di valuta globale-macro o un fondo a reddito fisso basato su eventi.

Le società di hedge fund possono essere direzionali o neutrali di mercato in base alle loro esposizioni di mercato. I manager degli hedge fund direzionali spesso scommettono sulla direzione dei movimenti dei prezzi di mercato per "lunghi" o "corti" il mercato. Mantenendo esposizioni a rischio maggiori sul mercato, gli hedge fund direzionali sperano di catturare il rialzo delle prestazioni del mercato. I risultati potrebbero essere volatili di tanto in tanto, ma fintanto che c'è una tendenza verso l'alto a lungo termine, i fondi direzionali possono essere adatti ar investitori che hanno una maggiore tolleranza al rischio e possono permettersi di mantenere il capitale investito per un periodo di tempo più lungo.

hedge fund neutrali o hedge fund non direzionali, sono hedge fund che rebitano effettivamente le loro posizioni di investimento. I fondi ricoprono spesso posizioni lunghe e corte allo stesso tempo. I fondi neutrali neutrali si sforzano di ottenere rendimenti di investimento costanti eliminando il rischio di mercato, cioè rinunciando a rendimenti superiori alla media in alcuni anni, ma evitando anche spettacoli secondari in altri anni. I fondi neutrali di mercato sono più appropriati per gli investitori che preferiscono un rischio inferiore e possono accettare rendimenti che potrebbero non essere elevati ma prevedibili.

I tipi di società di hedge fund possono anche essere discrezionali o sistematici, a seconda dei metodi di gestione che le società finanziate impiegano. Gli hedge fund discrezionali utilizzano un metodo di investimento più qualitativo attraverso il quale gli investimenti sono principalmente scelti a mano dai gestori di fondi. Hedge fund sistematici, noti anche come siepi quantisticiDS, fare più affidamento su un sistema pre-progettato e computerizzato per selezionare singoli investimenti. Entrambi i metodi di investimento possono essere applicati ai fondi di qualsiasi categoria classificati in altre caratteristiche di investimento.