キャップファンドとは何ですか？

上限基金は、投資家に請求される料金の額がファンドの経営陣によって制限される一種の投資信託です。この金額は通常、ファンドの純資産価値と比較して、管理者が被った費用の割合として表されます。キャップされたファンドの投資家は、一般に、請求される手数料が非キャップファンドと比較すると最小限になることを保証できます。その結果、これらの投資家は、手数料が制御されているため、投資に対するより良い収益を期待できます。ミューチュアルファンドは、複数のソースから投資を受け、これらの資金を多くの異なる車両に投資します。ファンドの価値は、ファンド内のすべての投資の純資産価値によって決定されます。投資家にとって、資本ゲインの形でファンドから受け取る収益は、請求された料金によって制限される可能性があることを理解することが重要です。Yファンドの管理。その結果、キャップされた基金は、これらの料金を抑える方法になる可能性があります。

料金は、さまざまな理由でミューチュアルファンドの経営陣によって請求されます。単純な管理手数料は一般的に請求され、ファンドを構成する投資を行う過程で蓄積された料金が課されます。特定の場合、ファンドのマネージャーは自分のリソースからファンドを払い戻す必要があり、この払い戻しは一般に投資家に請求されます。上限基金は、投資家が支払わなければならないものの計算に、これらの払い戻し手数料を含める場合と含まない場合があります。

キャップファンドがどのように機能するかの例として、特定のミューチュアルファンドは、投資家に費用のための基金の純資産価値の2％以下を請求されることを約束すると想像してください。ファンドが純資産に200,000米ドル（USD）を持っている場合、それはその合計の2％以下、または4,000ドルを超えていることを意味しますD、ファンドの投資家に請求されます。これらの料金は、投資家によって得られる利益から飾られているか、ファンドが苦しむ価値の損失に積み上げられます。

上限基金が請求されるという経費率は、通常、ファンドの投資目論見書に記載されています。これは、ミューチュアルファンドの健康と運用に関連するすべての詳細を要約するドキュメントです。ほとんどのファンドマネージャーは、資金で投資家に請求されるその時点で費用にかかった制限を削除する権限を持っていることを認識することが重要です。