シーケンスリスクとは何ですか？

シーケンスリスクとは、ポートフォリオの所有者による定期的な引き出しを維持する場合、金融ポートフォリオによって生じるリスクを指します。これは一般に、退職した人が発生し、仕事ができなくなったときに生活費をカバーする手段としてポートフォリオからのキャッシュフローが必要です。撤退が必要な時点でポートフォリオが一連の否定的なイベントに苦しむ場合、それは特に損害を与える可能性があり、将来的にはより少ない撤退が必要になる場合があります。シーケンスリスクを管理するには、人々はポートフォリオ全体を取り巻くリスクの量と引き出しを行う割合のバランスをとろうとする必要があります。もはや彼らが働くことができない年齢。このようにして、彼らはまだ彼らの生活費を賄うためにキャッシュフローを受け取ることができます。理想的には、これらの人々は定期的に現金の安定した流れを受け取るでしょうが、このプロセスは定期的な市場の激変によって中断される可能性があります。このため、投資家は退職年の潜在的な金融災難を回避するためにシーケンスリスクを考慮する必要があります。どちらも退職時にポートフォリオにまったく同じ金額を持っていますが、異なる時期に引退します。最初の人は、株式市場が長く上昇し始めたときに引き出しを開始します。対照的に、退職のための2人目の撤退は、市場が急落し始めるとすぐに始まります。2人の投資家が足場で退職したとしても、最初の人は2番目よりもはるかに優れた財政状態です。それらは、引き出しを行う必要があるときに発生します。投資家は、シーケンスリスクを考慮するため、この現象に警戒する必要があります。それを無視し、撤退ごとに同じ金額を奪うことを計画している人は、突然お金が不足していることに気付くかもしれません。市場を研究し、いつボラティリティの期間に入る可能性があるかを知ることにより、投資家は撤退を調整して、彼らがあまりにも露出していないことを確認できます。さらに、投資家は、毎回設定された金額にロックするのではなく、撤退を全体的なポートフォリオの一定の割合に基づいて撤回したい場合があります。これは、経済乱流が襲ったときに、ポートフォリオを資金の不足を去るというリスクを改善することができます。