O que é alocação de ativos?

A alocação de ativos é o processo de diversificar investimentos potencialmente arriscados em um portfólio adequado para a tolerância ao risco de investidores individuais. Uma grande função do setor de planejamento financeiro, é o equivalente a investir no ditado: "Não coloque todos os seus ovos em uma cesta". O MPT é uma maneira formal de quantificar o risco de qualquer ativo. Ele também fornece ferramentas para determinar a melhor forma de combinar esses ativos em portfólios diversificados com risco relativamente baixo. A alocação de ativos tenta unir essa análise quantitativa com as metas e a tolerância ao risco do investidor individual para construir o portfólio de investimento ideal. Em termos de risco, oOs mais seguros deles são títulos do governo, e os mais arriscados são ações de alto crescimento que podem realmente ir a zero. Os outros variam no meio, dependendo das condições econômicas. Também é importante considerar quanto tempo um investidor precisa recuperar possíveis perdas.

Como os retornos potenciais geralmente são inversamente proporcionais ao risco, a alocação de ativos para um trabalhador próximo à aposentadoria será distorcida em relação a investimentos como títulos do governo que oferecem um alto grau de segurança em troca de taxas mais baixas de retorno. Por outro lado, um graduado recente da faculdade tem pouco a perder e seria melhor servido por um portfólio que assume altos níveis de risco em troca da oportunidade de gerar grandes retornos. A alocação de ativos para esse indivíduoAl seria mais provável de conter estoques especulativos e imóveis hipotecados.

Alguns investimentos podem ser considerados proteção, ou hedges, contra eventos inesperados. Por exemplo, uma alocação de ativos com exposição significativa a metais preciosos também pode ter exposição a moedas estrangeiras para se proteger contra uma desvalorização da moeda base do investidor.