Vad är negativ amortering?

Negativ amortering är en situation där huvudbalansen på ett lån ökar varje månad snarare än att minska med varje betalning. Denna typ av lån ses oftast i bostadslån, med målet att minska månatliga betalningar i de tidiga stadierna av lånet för att underlätta lånet för kunderna att återbetala. Det finns emellertid några allvarliga risker för negativa amorteringslån, inte minst är det att någon gång måste de månatliga betalningarna öka, eller så kommer lånet aldrig att återbetalas.

När det gäller långivare avser "amortering" att betala ned det huvudsakliga saldot på ett lån. I de flesta fall, när någon gör en lånebetalning, används den betalningen för att betala av de räntor som har samlats, och resten av betalningen tillämpas på rektor. I de tidiga stadierna av lånet går betalningarna ofta nästan uteslutande till ränta, med en liten bråkdel som går till huvudstaden, men så småningom bör kapitalet börja sjunka och låntagaren sägs ha ”eget kapital” i lånet .

Vid en negativ amortering eller NegAm-lån har låntagaren månatliga betalningar som inte täcker räntan. Som ett resultat, i slutet av månaden, läggs den obetalda räntan till lånets saldo, vilket får det att öka. Dessa typer av lån används ofta för att ge hemköpare låga månatliga betalningar i de tidiga stadierna av sitt lån, men så småningom kommer betalningarna att justeras, ibland i kombination med en "ballongbetalning" som är utformad för att betala ner en stor del av rektor.

Folk använder ofta negativa avskrivningslån när de tror att värdet på en tillgång kommer att öka avsevärt, och att de därför kan refinansiera tillgången till en bättre ränta och ett högre belopp, betala av det ursprungliga lånet och få ett nytt lån med gynnsammare villkor. Det uppenbara problemet med denna taktik är att om värdet på tillgången förblir densamma eller avskrivs, kanske refinansiering inte är ett alternativ, och i fall där avskrivningen är allvarlig kan hoppet i månatliga betalningar bli en allvarlig fråga.

Finansiella rådgivare har blandade råd om negativa avskrivningslån. Låntagare borde verkligen inte gå in på ett sådant lån utan att vara medvetna om det, och de kanske vill överväga att be om ett avslöjande av hur mycket de kommer att betala under lånets livstid. Många långivare ger gärna information om hur mycket månatliga betalningar som skulle vara efter påverkan av olika variabler, till exempel att förkorta eller förlänga löptiden, eller ta ut en justerbar ränteslån (ARM) där initiala betalningar är låga.