Vad är ämne över form?

Ämne över form är en finansiell redovisningsstandard från grundläggande redovisningsprinciper. Syftet med uttalandet tvingar bokförare att presentera transaktioner baserade på ekonomiskt ämne snarare än på juridisk form. Tre krav utgör denna redovisningsprincip: fullständighet, relevans och noggrannhet. Varje transaktion måste uppfylla dessa krav i ämnet över form princip. Finansiella rapporter som upprättats med hjälp av denna princip presenterar ofta information på ett så sannolikt sätt som möjligt.

Fullständighet kräver att alla finansiella transaktioner representerar den slutliga bilden av varje affärsverksamhet. Företag måste registrera varje transaktion i sin fulla form. Om en transaktion har flera delar som kommer att inträffa över tid, måste revisorer endast registrera den del som påverkar den aktuella redovisningsperioden. Upplysningar är ofta nödvändiga för att informera intressenter om långa transaktioner. Eventuella scheman eller andra beräkningar som krävs för att registrera transaktioner kan också behöva offentliggöras till intressenterna.

Relevans innebär att en finansiell transaktion påverkar företaget. Till exempel bör kostnaden som betalats för flera år sedan för tillgångar inte vara en del av ersättningsbeslut. Det pris som ursprungligen betalats kommer sannolikt inte att inträffa igen. Därför bör revisorer inte inkludera informationen i några rapporter för att köpa nytt. Ett annat exempel på relevans i substans framför form är där kostnaden skiljer sig åt under olika alternativ; endast det alternativ som beaktas har en relevant kostnad.

Noggrannhet i substans över form dikterar att alla registrerade transaktioner är felfria. Beräkningarna bör vara tydliga och kortfattade, vilket visar effekten av finansiell information. I många fall kan en bokföringschef eller handledare behöva logga av på redovisningsrapporter och uttalanden. Denna signatur indikerar att en andra person granskade dokument, beräkningar och transaktioner för noggrannhet. Avstämningar kan också vara nödvändiga för att testa för noggrannhet.

I vissa fall kan revisorer offra noggrannhet när de slutför finansiella rapporter. Fullständighet och relevans är mer meningsfullt under substans över form. Även om revisorer bör sträva efter noggrannhet hela tiden, kan spendera för många timmar på att arbeta på ett projekt kan leda till försenade bokslut. Andra aktiviteter kan också drabbas när revisorer faller bakom på grund av tidsrelaterade problem. Till exempel kanske skatterapporter eller offentliga ansökningsfrister inte uppfylls av ett företag.

Även om företag måste rapportera all information lagligt är detta inte nödvändigtvis den viktigaste aspekten av finansiell information. Ett företag har vanligtvis en juridisk avdelning som granskar denna information. Revisorer föredrar slutresultatet, det är om verksamheten gjorde vinst. Att försöka uppfylla både juridiska och ekonomiska aspekter under substans över form är för besvärligt för revisorer.