Was ist ein bedingter Wertschöpfungsrisiko?

Conditional Value-at-Risiko (CVAR) ist eine mathematische Gleichung, die Anlegern und Unternehmen hilft, die maximale Risiko und Verlust zu verstehen, die vor verheerenden Verlusten anfallen können.Mit der bedingten Wertschöpfungsformel wird der maximale Verlust so definiert, wenn der Verlust mehr als der Wert ist, der bewertet wird.Obwohl die Gleichung angepasst werden kann, wird dies üblicherweise für ein Konfidenzniveau von 95 Prozent hergestellt und ist im Allgemeinen sehr genau.Im Gegensatz zur VAR-Gleichung (Value-at-Risiko) ergibt diese Formel eine genaue Verlustabbildung.Dies zeigt auch eine Reihe von Verlusten, von minimalem Verlust bis zum Maximum.

Eines der schlimmsten Dinge, die einem Investor oder Unternehmen passieren können, ist, auf maximalen Verlust zu stoßen, was bedeutet, dass der Wert, der gehalten wird, bereits verloren gegangen ist.Wenn ein Investor beispielsweise eine Investition von 1.000 US -Dollar in US -Dollar (USD) hält, aber er oder sie bereits 1.000 USD oder mehr verloren hat, ist maximaler Verlust aufgetreten und er oder sie hat die gesamte Investition verloren.Dies führt in der Regel weiter nach unten, um einen weiteren Verlust und das bedingte Wertschöpfungsrisiko einem Anleger oder Unternehmen zu verstehen, wann er Investitionen oder Angebote loslassen muss, bevor er diesen massiven Verlust verursacht.Andere Probanden, die meisten Formeln sind nicht zu 100 Prozent genau und ein Konfidenzniveau wird verwendet, um das Geschäft oder den Investor mitzuteilen, wie viel er oder sie in die Gleichung übertragen werden sollte.Während die bedingte Wertschöpfungsformel für ein breiteres Ergebnis ein geringes Konfidenzniveau haben kann, beträgt das gemeinsame Vertrauen 95 Prozent.Dies macht eher genaue Risikoschätzungen.CVAR ist in der Regel der Mittelwert von Var plus der maximale Verlust, den ein Unternehmen oder Anleger tolerieren kann.

Die VAR-Formel ähnelt dem bedingten Wertschöpfungsrisiko, ist jedoch üblicherweise nicht so genau.Dies liegt daran, dass der VAR nur den Prozentsatz des Verlustes meldet, auf das ein Unternehmen begegnet kann, bevor ein schwerer Verlust auftritt.Bei CVAR meldet die Formel eine genaue Zahl, bevor der Verlust zu hoch wird, um es zu erhalten.

CVAR gibt dem Investor oder Geschäft auch eine Reihe von Verlusten.Der niedrigste Verlustpunkt, der als Mindestverlust bezeichnet wird, ist, wenn der Anleger oder Geschäft den gesamten Wert verliert.Zu diesem Zeitpunkt kann es gut sein, die Investition loszulassen oder zu handeln, bevor es schlechter wird.Der maximale Verlust liegt am höchsten Verlust, und zu diesem Zeitpunkt hat der Investor oder Geschäft bereits das Geld verloren und verliert normalerweise im Laufe der Zeit mehr.