Was ist Hedge Fund Accounting?
Die Bilanzierung von Hedgefonds ist ein wichtiger Bestandteil eines jeden Hedgefonds, da sie die Hauptstütze der finanziellen Verantwortung für einen Fonds darstellt. Bei der Bilanzierung von Hedgefonds erstellt ein Unternehmen alle Maklerabrechnungen, die sich auf den Fonds beziehen. Alles, in das der Fonds investiert, und alles, was der Fonds für die Platzierung von Geldern auswählt, sollte in den Tabellen für die Bilanzierung von Hedgefonds ausgewiesen werden. Auf diese Weise kann der Fonds den Anlegern am besten mitteilen, wie das Geld wächst.
Die Bilanzierung von Hedgefonds wird in der Regel von einer ausgelagerten Version derselben Firma durchgeführt, die den Fonds selbst verwaltet. Die Buchhalter, die die Aufzeichnungen zusammenstellen, sind hoch spezialisiert und verfolgen alle Portfolioanalysen. Es wurde vorgeschlagen, Hedge-Fonds zu zwingen, völlig getrennte Hedge-Fonds-Buchhalter einzustellen, um ein Check-and-Balances-System aufrechtzuerhalten. Dies ist jedoch keine übliche Praxis.
Die Bilanzierung von Hedgefonds bestimmt auch die Pausenzeiten für einen Hedgefonds. Dies ist der Zeitpunkt, an dem die Grundsätze und Partner für die vom Fonds im Laufe des Jahres erzielten Gelder bezahlt werden. Dies ist der Fall, wenn viele Leute die Auszahlung in den Fonds reinvestieren, wenn dieser eine gute Performance erzielt. Die Auszahlungen zu einem bestimmten Pausenzeitraum können angepasst werden, und Anleger können wählen, ob sie alle Gelder aus dem Hedgefonds entfernen möchten.
Die Bilanzierung von Hedgefonds kostet einen Fonds 1 Prozent pro Jahr. Diese Gebühr wurde festgesetzt, um die Kosten für diese Dienstleistung gemäß dem Fonds selbst zu verwalten. Die Zahlung für die Rechnungslegung ist vierteljährlich am ersten Tag des Monats im Januar, April, Juli und Oktober fällig.
Der Output der Bilanzierung von Hedgefonds wird als Nettoinventarwert oder NAV bezeichnet. Es gibt andere Buchhaltungsberichte, die für Anleger herausgegeben werden, und einige Hedgefonds bieten monatlich andere Berichte an. Der Nettoinventarwert muss jedoch einmal im Jahr vorgelegt werden. Zusätzlich zum Nettoinventarwert sollte der Fonds den Anlegern jährliche Einkommensteuerberichte zur Verfügung stellen, damit die Anleger ihre Gewinne ordnungsgemäß beim US Internal Revenue Service einreichen können.
Der Nettoinventarwert wird zur Erstellung eines Erfolgsrekords für Hedgefonds verwendet. Anhand dieser Aufzeichnungen entscheiden die Anleger, in welche Hedgefonds sie investieren. Aus diesem Grund wurde die Bilanzierung von Hedgefonds in Frage gestellt, wenn es zu Inkonsistenzen zwischen dem Nettoinventarwert und dem tatsächlichen Fonds kam. Dies hat die Forderung nach einer vorurteilsfreien Bilanzierung durch Dritte untermauert, auch wenn dies einen Fonds auf lange Sicht wahrscheinlich mehr kosten wird.