Che cos'è la segnalazione di credito commerciale?
Il reporting del credito commerciale è l'emissione di informazioni sulla storia del credito e della fatturazione di una società, ricavate da banche dati gestite su tutte le società e fornite a potenziali creditori. Alcune delle stesse società che forniscono rapporti sul credito al consumo forniscono anche rapporti sul credito commerciale, ma ci sono altre società in tutto il mondo che si occupano di rapporti sul credito commerciale che non sono coinvolti nei rapporti sul credito al consumo. Un reporting affidabile del credito commerciale è assolutamente fondamentale per il commercio in tutto il mondo.
Nove principali agenzie di rating del credito (CRA) operano in tutto il mondo; tre di loro, chiamati Big Three, hanno sede negli Stati Uniti. Come nel caso della maggior parte delle industrie, ci sono start-up che cercano di affermarsi, a volte offrendo approcci diversi alla rendicontazione del credito commerciale, ma è un'industria molto difficile da penetrare. I membri dei Big Three conservano ciascuno dati su centinaia di milioni di aziende in tutto il mondo, numeri che superano di gran lunga le capacità delle start-up.
Il reporting del credito commerciale viene utilizzato da società che stanno valutando di fare affari con altre società. Può aiutarli a determinare, ad esempio, in che modo un'azienda paga le sue bollette e quali condizioni di credito offrire. Le CRA raccolgono i dati da una serie di fonti diverse, facendo spesso affidamento su dati auto-segnalati dalle società nel database. I dati sono validati da periodici sondaggi casuali.
Anche i finanziatori e gli investitori fanno affidamento sui rapporti sul credito commerciale per determinare il rischio associato all'investimento in una determinata società. Per alcune società più piccole, questi rapporti sono molto simili ai rapporti sul credito al consumo richiesti dai finanziatori quando le persone chiedono credito, come prestiti immobiliari o prestiti automobilistici. I rapporti di credito emessi su società più grandi possono essere piuttosto lunghi e complessi, poiché possono essere utilizzati per aiutare gli investitori a decidere se acquistare debito come le obbligazioni societarie.
C'è una controversia in corso sul valore delle CRA. La loro affidabilità nell'emissione di rapporti di credito standard a fini di affari, come l'acquisto e la vendita di forniture e attrezzature, non è stata fortemente messa in discussione, ma la loro incapacità di avvisare la comunità degli investimenti in merito alle discutibili condizioni finanziarie di molte società che alla fine hanno fallito ha scosso la comunità fede nel loro valore. Enron, il gigante dell'energia che è crollato alla fine del 2001, è stato valutato un eccellente investimento e rischio di credito fino a meno di una settimana prima che dichiarasse fallimento. Allo stesso modo, AIG, il più grande assicuratore del mondo, aveva ottenuto un eccellente rating fino al giorno prima delle sue precarie finanze che l'avevano costretto ad accettare un enorme salvataggio dalla Federal Reserve Bank. Altre storie preoccupanti abbondano, come il loro declassamento dei rating delle società che si sono rifiutati di pagarli per rating più favorevoli. Una delle conseguenze della recessione del 2008-2009 è stata un'indagine ordinata dal Congresso sul ruolo delle CRA nella crisi.