Russell3000®インデックスとは何ですか？

Russell3000®インデックスは、米国上場企業3,000社の株価のインデックスです。 これは、米国全体の約98％をカバーしています。 インデックスの規模と信頼性の組み合わせは、アナリストや投資信託などの金融商品を提供する企業の両方が基準点として使用することを意味します。

Russell Investmentsが使用する名前のシステムは、混乱を引き起こす可能性があります。 Russell3000®インデックスは、Russell3000E®インデックスのサブセットであり、同社が運営する最も広いインデックスです。 後者には、実際には4,000社が含まれます。 EはExtendedの略で、インデックスはRussell3000®の3,000株と1,000株の小株で構成されています。

Russell3000E®インデックスは、いくつかの例外を除き、米国で取引されているすべての株式を対象としています。 これらには、1ドル未満の米ドル（USD）で取引されているもの、店頭で取引されているもの（取引所で取引されていないことを意味します）、および外国株が含まれます。 Russell3000E®でカバーされているすべての銘柄のうち、最大の3,000銘柄がRussell3000®インデックスに選択されています。 これは時価総額に基づいています。これは、株価に取引可能な株式数を乗じたものです。 実際には、それは市場が会社全体に置く価値です。

さまざまなラッセルインデックスに含まれる株式のリストは、年に一度計算されます。 5月31日現在の時価総額に基づいており、新しいリストは6月中旬に発表され、6月の最終金曜日に有効になります。 企業が合併したり、株式が上場廃止となった場合、ラッセル3000®から自動的に削除されることはありません。 通常、このような株式は、新たに浮上した企業が追加された場合、四半期ごとに発生する最初の削除候補となります。

Russell3000®インデックスを使用する主な方法は2つあります。 1つ目は、基準点です。 単に株式市場全体のパフォーマンスを追跡したり、特定の産業部門の相対的なパフォーマンスを追跡したりするために使用できます。 また、ファンドマネージャーのパフォーマンスを評価するためのベンチマークとして使用することもできます。 指数を上回らない人は、多くのビジネスに勝つ可能性は低いです！

Russell3000®インデックスのもう1つの主な用途は、ミューチュアルファンドと上場ファンドです。 これらは、インデックスの構成に合った割合で株式を売買するように設計されています。 言い換えれば、これは資金が市場全体のパフォーマンスと一致することを意味するはずです。