참조 율이란 무엇입니까?

변동 또는 변동 이자율을 포함하는 대출 또는 기타 금융 거래는 일반적으로 벤치 마크 라고하는 기준 이율을 지정합니다. 기준 요율은 대출로 인한 이자율과 지불을 계산하는 데 사용됩니다. 일반적인 참조 요금에는 LIBOR (London Interbank Provided Rate) 및 미국의 주요 요금이 포함됩니다.

일반적으로 변동 이율은 월별 또는 연간과 같은 설정된 간격으로 업데이트됩니다. LIBOR 기준 이율은 일반적으로 조정 이율 모기지 (ARM) 대출에 사용됩니다. ARM은 특정 기간 동안 고정 된 비율을 갖습니다. 고정 간격 후에는 일반적으로 계약에 나열된 참조 율을 기준으로 이율이 매년 업데이트됩니다.

예를 들어, 5/1 ARM은 처음 5 년 동안 고정 이자율을 갖습니다. '1'은 5 년 말과 그 이후 매년 요율이 조정됨을 나타냅니다. 일반적인 계약에 따르면 조정 가능한 요율은 LIBOR에 3 %를 더한 금액입니다. 6 학년과 그 이후의 모든 연도에는 금리가 현재 LIBOR 금리에 따라 조정됩니다. 차용인은 금리가 다시 조정될 때까지이 새로운 금리를 1 년간 지불합니다.

LIBOR는 ARM 참조 속도로 널리 사용되는 반면 다른 속도도 사용할 수 있습니다. 소비자 물가 지수 또는 실업률과 같은 모든 공시 요율은 참조 요율로 사용될 수 있습니다. 주요 금리는 미국에서 일반적으로 신용 카드 이자율의 기준 금리로 사용됩니다.

대출자와 차용자 모두 영향을 미치거나 통제 할 수없는 참조 율을 선택해야합니다. 이것은 이해의 상충을 피하는 데 도움이됩니다. 참조 요금으로 계약을 사용하는 당사자들도 금리 위험으로부터 보호됩니다. 대출자는 대출에 대한 이율을 지불하는 반면, 대출 기관은 대출 계약에 명시된 스프레드에 따라 계속 수익을 창출합니다.

차용자에게 공정한 요율을 보장하기 위해 변동 이자율 대출 계약에는 일반적으로 연간 및 평생 금리 상한이 포함됩니다. 이 상한선은 기준 요율의 변경에 관계없이 이자율에 제한을 둡니다. 그러나 기준 속도를 사용하는 데는 어려움이 있습니다. 차용인은 대출 금리 및 지불금이 매년 어떻게 될지 알 수 없습니다. 또한, 이자율 상한이 설정되어 있어도 이자율이 급등하면 대출 지불은 차용자가 감당할 수없는 수준으로 팽창 할 수 있습니다.

또는 대금업자와 차용자 모두 참고 율을 사용하는 가변 계약 대신 고정 금리 대출 계약을 선택할 수 있습니다. 고정 이자율 대출에는 대출 기간 동안의 이자율 하나가 포함됩니다. 일반적으로 대출 기관이 대출에 대해 늦게 지불하거나 불이행하지 않는 한 이자율은 동일하게 유지됩니다.