O que é mitigação de perdas?

Quando um proprietário entra em default em sua hipoteca e está enfrentando a execução duma hipoteca, o credor hipotecário tentará reduzir sua perda o máximo possível. A mitigação de perdas é a tentativa do credor de recuperar o máximo possível do valor do empréstimo, com o entendimento de que provavelmente sofrerá alguma perda financeira, mas que a perda será menor do que se o empréstimo fosse encerrado.

A maioria dos grandes financiadores de hipotecas tem um departamento de mitigação de perdas que trabalha para negociar os termos com o proprietário, a fim de impedir a execução duma hipoteca. Existem vários tipos de mitigação de perdas que podem ser usados, e talvez o tipo mais conhecido seja a venda a descoberto. Uma venda a descoberto significa que o credor aceita menos do que o que é devido na propriedade como reembolso total do empréstimo. Em outras palavras, o pagamento está aquém do que é devido, portanto, uma venda "curta".

Muitas vezes, no processo de uma venda a descoberto, um investidor imobiliário age em nome de um proprietário que está enfrentando a execução duma hipoteca. O investidor prepara todas as informações de que o credor precisa considerar o negócio e, em uma bem-sucedida venda a descoberto, o credor aceita os termos do investidor para a compra do imóvel. Isso reduz a perda financeira para o credor, evita que o proprietário perca sua casa e o investidor lucra com a compra de um imóvel por menos do que seu valor de mercado.

Outros tipos de mitigação de perdas incluem modificação do empréstimo, onde a taxa de juros, o saldo do principal e outros termos do empréstimo podem ser modificados e tolerância especial, onde o pagamento mensal do proprietário é reduzido ou eles podem perder um ou mais pagamentos. O foco principal de qualquer uma das várias opções disponíveis é manter o proprietário em sua casa, minimizando as perdas para todos os envolvidos.

A mitigação de perdas foi originalmente introduzida como um esforço colaborativo entre o governo federal e o setor de hipotecas. Ele é usado por credores hipotecários há muitos anos, mas tem experimentado um rápido crescimento desde o final de 2006, quando a taxa de execuções duma hipoteca nos Estados Unidos aumentou dramaticamente, e centenas de empresas hipotecárias foram forçadas à falência ou à falência. Apesar desse fato, e talvez por causa disso, os credores estão focados primeiro em encontrar uma maneira de o proprietário manter sua casa. Na maioria das vezes, um conselheiro de mitigação de perdas pode ser feito para esse objetivo, com o encerramento sendo o último recurso.