Vad är ett besparingar och lån?

Ett sparande och lån, även ibland känt som en sparsamhet, är en finansiell institution som fokuserar på att tillhandahålla räntebärande sparkonton och inlåningsintyg till medlemmarna, samtidigt som den erbjuder bostadslån. Tanken bakom ett sparande och lån är att det är tänkt att uppmuntra medlemmarnas sparsamhet och samtidigt ge människor möjlighet att få tillgång till hemägande med hjälp av finansiering som erbjuds genom banken. Sådana organisationer kan vara gemenskapsbaserade eller vara större kedjebanker.

De tidigaste besparingarna och lånen startades på 1800-talet, som en del av en större social rörelse som var avsedd att främja ansvar, sparsamhet och möjligheten till social framsteg för medelklassens medlemmar. Denna bankmodell visade sig vara oerhört populär i många regioner i världen. Vissa institutioner drevs på samarbetsbasis, och vinsten återlämnades till medlemmarna, medan andra drevs som börsnoterade företag eller privata institutioner.

I USA vidtogs åtgärder för att främja besparingar och lån på 1930-talet, en period där många amerikaner kämpade ekonomiskt. Dessa steg inkluderade vissa reformer på det sätt som inteckningar erbjuds och hanterades, med målet att göra det möjligt för människor att bära lånen till slutförande med en minskad risk för avskärmning. Enligt lag måste ett sparande och lån erbjuda minst 65% av sina lån i form av hypotekslån, vilket gjorde huvuddelen av sina tillgångar till inteckningar.

I slutet av 1970-talet hade rumblingar i finanssektorn en djup inverkan på spar- och lånebranschen, vilket så småningom åstadkom spar- och lånekrisen. Regeringen initierade storskalig avreglering av dessa institutioner, och detta i kombination med radikala förändringar i fastighetsvärden för att minska värdet på sådana institutioner. Nästan 800 besparingar och lån misslyckades i USA under denna period, och i vissa regioner drog de också konventionella banker ner.

Många kritiker har påpekat att strukturen för ett sparande och lån kan göra det mycket sårbart. Enligt lag kan den inte diversifiera sina tillgångar, koncentrera värdet i inteckningar, vilket innebär att det kommer att vara mycket mottagligt för förändringar i fastighetsvärden och förändringar i ekonomin. Beslutet att avreglera på 1980-talet utan att införa några skyddsåtgärder har påpekats som anledningen till att dessa institutioner misslyckades så spektakulärt och i så stort antal.