Vad är sekundär finansiering?

Sekundärfinansiering är en term som används för att beskriva alla finansieringsarrangemang som betraktas som junior eller sekundära till något befintligt finansieringsarrangemang. En av de vanligaste användningarna av denna typ av finansiering finns i arrangemanget av andra inteckningar som ibland tas ut av husägare som ett medel för att finansiera reparationer i hemmet eller reglera andra skulder. I händelse av att en gäldenär ska gå ut med sina skyldigheter, har den sekundära finansieringen inte det primära fordran på de tillgångar som ställts som säkerhet, och skulden måste vänta på att avräknas tills den första eller primära skulden i sekvensen behandlas.

På de flesta sätt fungerar sekundärfinansiering precis som alla andra finansieringslösningar. Sökande lämnar in ansökningar till långivare, som sedan granskar ansökningsinformationen och undersöker den sökandes ekonomiska bakgrund. Normalt måste den sökande uppfylla de grundläggande kriterierna som fastställts av långivaren, särskilt när det gäller kreditbetyg, inkomstnivåer, aktuell skuldbelastning och alla andra faktorer som långivaren anser vara relevanta för sökandens förmåga att återbetala lånet enligt villkor .

Det som skiljer sekundärfinansiering är att de sökande måste lämna information om all primärfinansiering som redan finns. Till exempel, om en husägare vill ta upp en andra inteckning, kommer han eller hon att inkludera information om den första inteckning till en potentiell långivare. Denna information kommer att verifieras och övervägas tillsammans med alla andra uppgifter som samlas in. Om det aktuella kapitalet i hemmet är tillräckligt och långivaren anser att gäldenären är ekonomiskt stabil och kan återbetala den andra hypotekslån enligt villkor, finns det goda chanser att det andra hypotekslånet kommer att godkännas.

Den största risken för långivare som tillhandahåller sekundär finansiering är att någon händelsekedja kommer att göra gäldenären oförmögen eller ovillig att reglera skulden enligt dessa villkor. Av detta skäl kan det vara svårare att få denna typ av finansiering än att få ett första lån. När en tidigare skyldighet har ett huvudkrav på en tillgång som en del av ett säkerhets- eller pensionsavtal måste denna skuld först beaktas. Under tiden måste långivaren som innehar den sekundära finansieringen vänta på resultatet. Även när den primära skyldigheten har avvecklats är potentialen för den sekundära långivaren att drabbas av en förlust fortfarande mycket uttalad, eftersom det kan finnas väldigt lite kvar i resursernas gång när den primära skulden är avvecklad.

Priser på sekundärfinansiering bestäms ofta utifrån ett antal faktorer. Den genomsnittliga fasta utlåningsräntan i området kommer att vara en övervägande, tillsammans med den risknivå som långivaren tar på sig för att godkänna låneansökan. Kreditgivare begränsar också rutinmässigt beloppet för den sekundära finansieringen baserat på en procentandel av det nuvarande kapitalet i fastigheten eller annan tillgång. Detta hjälper till att begränsa risken till viss del, samtidigt som det fortfarande gör det möjligt att ingå en finansieringsordning som i slutändan gynnar både långivaren och gäldenären.