Hvad er kvalificerede aktieoptioner?
Også kendt som incitamentaktieoptioner eller ISO'er, er kvalificerede aktieoptioner en bestemt klasse af medarbejderaktieoptioner, der kun er forbeholdt medarbejdere. I nogle lande, hvor denne type optioner tilbydes ansatte, såsom i USA, er der normalt nogle skattemæssige fordele, der gælder for periodiseringen af denne type bestand hvert kalenderår. I årenes løb har mange virksomheder brugt denne metode til at give medarbejderne mulighed for at blive investorer i virksomheden og bygge et solidt æg til pensionering.
Der er forskellige modeller til at bestemme, hvordan man skal udstede kvalificerede aktieoptioner til ansatte. I nogle tilfælde bestemmer den ansattes årlige bruttoløn antallet af aktier. Med denne model sætter virksomheden en grænse for antallet af aktier, der kan rettes til en enkelt medarbejder hvert kalenderår. Afhængig af, hvordan programmet er struktureret, kan medarbejderen betale en del af prisen på aktierne via tilbageholdelse af lønsedlen, eller virksomheden kan simpelthen give aktierne til den ansatte som en del af betingelserne i medarbejderkontrakten.
Uanset hvordan de kvalificerede aktieoptioner kommunikeres til medarbejderen, er der ofte en skattefordel, der følger med aktierne. I mange lande, inklusive USA, behøver medarbejderen ikke at betale skat på aktierne på det tidspunkt, de udstedes. Selvom aktierne opbevares på en konto under medarbejderens navn og muligvis tjener et afkast for medarbejderen, er der ingen vurdering af skat, indtil medarbejderen faktisk overtager kontrollen over disse aktier og modtager en form for kompensation fra kontoen. Indtægten fra aktierne er kun skattepligtig, når medarbejderen modtager en udbyttecheck efter pensionering, eller når han eller hun vælger at sælge disse aktier senere i livet.
I tilfælde af at medarbejderen ikke bliver hos virksomheden helt til pension, er der ofte flere muligheder. Hvis medarbejderen er fuldt overdraget i aktieprogrammet, forbliver de kvalificerede aktieoptioner simpelthen under kontrol af virksomheden, indtil den tidligere medarbejder når pension. I andre situationer købes aktierne tilbage af virksomheden, hvor den tidligere medarbejder modtager den aktuelle markedspris for hver aktie. Afhængig af de gældende regler i det kompetente land, kan medarbejderen have muligheden for at rulle værdien af aktierne til en anden type pensionsprogram. Dette gør det unødvendigt at betale skat på de midler, der er modtaget fra aktierne, indtil midlerne trækkes tilbage på et senere tidspunkt.
Kvalificerede aktieoptioner kan fungere som pensioneringsprogram for medarbejdere eller blot være et ekstra incitament, der giver medarbejderen mulighed for at opbygge en solid økonomisk fremtid. Når dette er tilfældet, ledsages optionerne normalt en anden type pensionskasse eller pensionsordning. For medarbejderen gør denne type af arrangementer det muligt at erhverve selskabets aktier relativt let og opbygge et aktiv i fremtiden uden at skulle bruge en masse tid eller kræfter i processen.