Hvad er Pro Forma kontantstrøm?
En pro forma- pengestrøm er en erklæring, der forudsiger den hastighed, hvormed penge vil flyde ind og ud af et selskab i fremtiden. Dette kan give virksomhedens ledelse en vis indsigt i, om de sandsynligvis er nødt til at træffe midlertidige ordninger, såsom låntagning, for at dække en pengestrømmangel. Det kan også afsløre nogle grundlæggende problemer med virksomhedens aktiviteter, der skal løses permanent.
Pro forma er en latin sætning, der oversættes som "som et spørgsmål om form" og bruges i flere sammenhænge i finansverdenen. For eksempel kan det henvise til et sæt konti, der indeholder yderligere oplysninger ud over dem, der kræves i selskabets regnskabslovgivning. I dette tilfælde henviser det til det faktum, at årsregnskabet udarbejdes på forhånd af det tidspunkt, de dækker, og således er en prognose snarere end en rekord, omend en prognose baseret på eksisterende beviser.
Når man ser på en virksomheds fremtid, er det for simpelt at bare overveje, hvor meget virksomheden er indstillet til at bruge, og hvor meget det forventer at tjene. Tidspunktet for betalingerne kan være lige så vigtige. En pro forma- pengestrøm hjælper med at identificere problemer, der kan opstå, når et rentabelt selskab er kort, fordi betalinger og kvitteringer er på en anden tidsplan.
En pro forma- pengestrøm begynder med den eksisterende likviditet for virksomheden. Derefter opregnes indkomstkilderne og de forventede betalingsdatoer. For eksempel, hvis et firma leverer varer på kredit, ved det muligvis i starten af februar, at det vil modtage et bestemt beløb i løbet af den måned, der dækker salget fra januar.
Erklæringen ser derefter på de kommende udgifter. Nogle af dette vil være en fast, regelmæssig sum, såsom personaleomkostninger. Andre udgifter kendes, men betales kun på bestemte tidspunkter, såsom skat. Der vil også være variable omkostninger, såsom køb af materiel eller materialer. Hvor betalingsdatoerne er forskellige, er det normalt sikreste at arbejde på det grundlag, at virksomheden betaler leverandører så hurtigt som muligt, men ikke modtager betaling fra kunderne indtil den sidste mulige dato.
Hvor nøjagtig en pro forma kontantstrømopgørelse afhænger af den involverede tidsplan. En prognose, der dækker de næste 30 dage, kan tages så ekstremt pålidelig, da de betalinger, der skal foretages og modtages i løbet af denne tid, allerede kan være kendt. Dette betyder, at prognosen vil være ekstremt nøjagtig, medmindre der er uforudsete problemer, såsom at en kunde går ud af forretningen, før han betaler deres regninger. En prognose for de næste 12 måneder kan være mindre pålidelig, da den vil omfatte estimater af fremtidig salg. Dette gør ikke prognosen værdiløs: selv hvis det samlede salg er uforudsigeligt, kan en virksomhedsejer stadig have en meget god idé om sæsonbestemte variationer.