Qu'est-ce que l'état des flux de trésorerie?
Un état des flux de trésorerie est un état financier qui suit les modifications du bilan et leur incidence sur le solde de trésorerie d'une entreprise. Aux États-Unis, la plupart des entreprises utilisent la méthode de la comptabilité d'exercice. Cette méthode enregistre les transactions financières au fur et à mesure qu'elles se produisent, quel que soit le moment où les espèces changent de mains entre les parties impliquées dans la transaction. Le tableau des flux de trésorerie est utilisé dans la méthode de la comptabilité d’exercice pour remédier à l’absence de déclaration de trésorerie précise. Le tableau des flux de trésorerie joue un rôle important pour les utilisateurs internes et externes des états financiers.
Les utilisateurs des états financiers internes comprennent le personnel comptable, les directeurs et les dirigeants d’entreprise. L'état des flux de trésorerie donne à ces utilisateurs la possibilité de voir à quel point la société génère des liquidités et combien d'argent il en faudra pour des utilisations futures. Les utilisateurs externes des états financiers comprennent les prêteurs, les créanciers, les investisseurs et les actionnaires. Ces personnes sont intéressées par les flux de trésorerie car elles peuvent prêter ou investir des capitaux dans l'entreprise afin de générer des rendements futurs. Les sociétés dont les flux de trésorerie sont négatifs représentent généralement un investissement médiocre, car les activités commerciales ne génèrent pas suffisamment de liquidités pour payer les activités commerciales, sans parler des rendements futurs pour les investisseurs.
Le tableau des flux de trésorerie comprend trois sections principales: les activités d’exploitation, d’investissement et de financement. Les activités opérationnelles incluent les activités normales qui génèrent ou dépensent des liquidités pour la société. Les flux de trésorerie provenant des ventes, les intérêts sur les investissements, les dividendes sur des actions ou des titres, les paiements aux vendeurs et les paiements aux employés représentent tous des flux de trésorerie liés aux activités opérationnelles.
Les flux de trésorerie liés aux activités d’investissement comprennent l’achat d’actifs, les prêts à des fournisseurs ou à des clients et les paiements liés à des fusions ou à des acquisitions. Les achats d'actifs comprennent des terrains, des équipements ou des bâtiments et des installations. L’état des flux de trésorerie n’a peut-être pas beaucoup d’activités d’investissement dans la plupart des petites entreprises, car le solde de leurs investissements n’est généralement pas élevé.
Les activités de financement comprennent les entrées de fonds reçues d'investisseurs, de banques ou d'actionnaires. Les sorties de trésorerie comprennent les paiements de dividendes sur les actions de la société et les paiements sur les passifs à long terme ou le financement par actions. Les remboursements de prêts importants ou les achats de stocks sont des exemples de sorties de fonds de financement. Les sociétés peuvent utiliser deux styles différents pour présenter l'état des flux de trésorerie selon les règles comptables en vigueur.
La méthode directe prépare l’état en répertoriant toutes les principales entrées et sorties de fonds. Cette méthode est le tableau des flux de trésorerie le plus couramment utilisé par les entreprises. Il présente un relevé détaillé et informatif destiné aux utilisateurs des états financiers internes et externes. La méthode des flux de trésorerie indirects commence par répertorier le résultat net actuel et en ajustant ce chiffre pour tenir compte de toutes les entrées et sorties de trésorerie. Cette méthode est utilisée pour convertir un compte de résultat net selon la méthode de la comptabilité d'exercice en un compte de résultat selon la méthode de la comptabilité de caisse.