Quel est le ratio du Texas?

Le ratio du Texas est une mesure informelle d'une force des banques, calculée en divisant les prêts en difficulté des banques par son capital.Le ratio du Texas a été développé dans les années 80 par l'analyste des marchés des capitaux de RBC, Gerard Cassidy, en tant que prédicteur de la performance bancaire probable pendant la bulle immobilière de cette époque.Il a été constaté que lorsque le ratio est égal à 1,00 ou plus, la banque est en danger significatif de défaillance.

Aux États-Unis, les banques sont très réglementées en ce qui concerne le montant des capitaux qu'ils ont en réserve et la qualité des prêts qu'ils ont accordés.Lorsqu'une banque échoue, la Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) intervient, saisit ses actifs et prévoit la poursuite relativement normale des entreprises pour prévenir la panique financière.La FDIC ne rend pas publique ses calculs, ni n'annonce quelles banques, le cas échéant, risquent d'échec.En l'absence de ces informations de la FDIC, les investisseurs potentiels peuvent utiliser le ratio du Texas comme une directive assez fiable.

La FDIC surveille soigneusement et cohérente les performances des banques, et sait qu'une banque pourrait échouer bien avant qu'elle ne le fasse réellement;Cependant, afin d'éviter de précipiter une panique, il ne partagera pas de telles données sensibles.Les investisseurs potentiels doivent compter sur des données disponibles publiquement, telles que celles utilisées pour calculer le ratio du Texas, dont les composants sont facilement disponibles à partir d'un bilan de banques.Plus précisément, les actifs non performants utilisés dans le calcul sont tous des prêts qui sont plus de 90 jours en souffrance, ainsi que toutes les biens immobiliers (REO) en raison de la forclusion, et le capital est la somme des réserves d'équité et de perte.À l'échelle nationale dans les années 1980, et encore dans les années 1990 en Nouvelle-Angleterre, le ratio du Texas était un indicateur fiable des banques en difficulté.

Bien que le ratio du Texas puisse être une directive fiable dont les banques sont des défaillances potentielles, ce n'est pas un prédicteur garanti de l'échec.Les banques dont le ratio du Texas glisse sur la barre des 1,00 sont souvent capables d'augmenter suffisamment de capitaux pour éviter la crise de la FDIC.Les investisseurs et les clients sages peuvent parfois reconnaître les banques qui tentent de lever des capitaux et l'utiliser comme informations supplémentaires pour prendre leurs décisions d'investissement.Par exemple, les banques offriront des tarifs très favorables dans les certificats de dépôt (CD), souvent jusqu'à un demi-point de pourcentage, voire plus, au-dessus des tarifs offerts par ses concurrents.Parce que ces tarifs ne sont pas garantis au-delà de la date d'une crise de la FDIC, les investisseurs prudents pourraient s'abstenir d'acheter ces CD lorsque les banques d'offre ont un ratio Texas élevé.