Cosa sono i primi prestiti ipotecari?

I primi prestiti ipotecari sono tutti i prestiti garantiti da proprietà residenziali o commerciali che occupano la prima posizione di privilegio sulla proprietà finanziaria. Le leggi in molti luoghi consentono ai mutuatari di garantire due o tre prestiti con lo stesso pezzo di proprietà, ma il primo detentore del vincolo ha il reclamo senior sulla proprietà in caso di inadempienza del mutuatario. I mutuatari possono utilizzare i mutui per acquistare o per rifinanziare la proprietà. I finanziatori ipotecari offrono tassi di interesse molto più bassi sui primi prestiti ipotecari rispetto ai prestiti che occupano la seconda o la terza posizione di vincolo.

Quando un prestatore scrive un prestito garantito dalla proprietà, il prestatore può assumere il controllo di tale proprietà se il mutuatario è inadempiente sul prestito. I finanziatori vendono proprietà sequestrati da mutuatari delinquenti e usano i proventi per risolvere il debito. A causa del pericolo di un pezzo di proprietà che perde valore nel tempo, la maggior parte dei finanziatori non consente ai mutuatari di stabilire i primi prestiti ipotecari pari al 100 percento del valore della proprietà. I mutuatari che acquistano proprietà devono coprireil resto del prezzo di acquisto con fondi separati o eliminare un secondo mutuo simultaneo per coprire il resto del prezzo di acquisto.

I proprietari di immobili possono pagare i primi prestiti ipotecari esistenti e altri debiti garantiti da una determinata proprietà stipulando un prestito di rifinanziamento. Affinché il nuovo mutuo occupi la prima posizione di privilegi, tutti gli altri privilegi devono essere pagati con i proventi del prestito di rifinanziamento. Qualsiasi vincolo rimanente nella casa che precede il mutuo di rifinanziamento occuperà il primo vincolo dopo che si verifica il rifinanziamento. I mutuatari con secondi privilegiati esistenti possono lasciare questi prestiti in atto e stabilire un nuovo mutuo per il primo vincolo se l'attuale secondo detentore del privilegio firma un accordo di subordinazione. Un accordo di subordinazione consente a un prestito appena scritto di passare alla prima posizione di privilegio su una proprietà in vista dei privilegi già esistenti.

I finanziatori consentono ai mutuatari di eliminareSia il tasso fisso che il tasso variabile primo mutui. I tempi di termine sui prestiti a tasso fisso vanno in genere da 10 a 30 anni. I prestiti a tasso variabile hanno tassi che si adeguano durante l'intero periodo del prestito o iniziano con un periodo introduttivo, durante il quale il mutuatario paga un tasso di interesse solo e una seconda fase in cui il mutuatario effettua sia i pagamenti principali che gli interessi. I finanziatori di solito non consentono ai mutuatari di stabilire secondi privilegi dietro i primi dei privilegi variabili a causa del potenziale per l'aumento dei tassi di interesse per esaurire il patrimonio netto nel corso del tempo.