連邦住宅ローン協会とは何ですか？

FannieMae®またはFNMAとして口語的に知られている連邦住宅ローン協会は、合衆国で議会によって公認された政府支援の住宅ローン貸付会社です。 米国連邦住宅ローン協会の主な目標は、米国の住宅購入者が手頃な価格の住宅ローン金利を利用できるようにすることです。 協会自体は住宅ローンを発行しませんが、銀行から既存の住宅ローンを購入して引き受けます。これにより、銀行は貸し出しを続けることができます。 この協会は、1938年に大恐duringの際に完全に政府が所有する団体として設立されました。 そのリーダーシップと所有権の構造は、それ以来いくつかの変更を受けています。かつては完全に独立していましたが、2010年現在、政府の保守管理下で開催されていました。

米国連邦住宅ローン協会が設立されて以来、一般的に住宅ローンはアメリカの家族にとってより入手しやすく手頃な価格になっています。 協会はこれを、全国の銀行からの単一家族、複数家族、およびキャピタル・モーゲージの支援と引受けにより可能にしました。 本質的に、協会は銀行が消費者に対してすでに行ったローンを購入します。 これにより、銀行は新しい住宅購入者に貸し出す資金を増やすことができ、また、協会の利子支払いと元本保証でローンをバックアップします。

この協会は、1938年に設立されたときに連邦政府が所有していました。当時、政府自体は、協会が購入した住宅ローンを支援していました。 数年後の1968年に、協会は2つに分かれました。 新しい連邦国民住宅ローン協会は、民間の株主所有事業体として設立され、政府国民住宅ローン協会は、主に連邦保険付きローンプログラムの支援を担当する完全な政府組織として設立されました。 政府全国住宅ローン協会は、しばしばジニーメイ®と呼ばれています。

1970年に3人目のプレーヤーが登場しました。連邦議会は、連邦住宅ローン協会をミラーリングして競争するために、連邦フレデマックとして知られる連邦住宅ローン住宅ローン公社の設立を承認しました。 政府の説明責任を持つ2つの独立した住宅ローンの貸し手が市場で健全な競争を生み出し、米国中の手頃な価格の住宅ローンと住宅ローンの可用性を安定させるのに役立つという考えでした。 連邦全国住宅ローン協会は常に連邦住宅ローン住宅ローン公社よりも規模が大きいが、予想されるように、この2つは市場の競争相手である。

それにも関わらず、両方のエンティティは、厳密な貸付パラメータのセット内で動作する必要がありました。 最も重要なことは、協会は「適合」ローンのみを購入して保証できることです。 融資が「適合」とみなされるかどうかは、連邦住宅事業監督局によって決定されます。 計算は一般に、借り手の信用履歴、ローンの期間、およびタイムリーな返済の可能性に焦点を当てています。 当初、融資は適合として合格するために比較的厳格で安全でなければなりませんでした。 しかし、2003年に向かって、標準は緩和されました。

重要な住宅ローンとローンを少しでも延長しているサードパーティの貸し手との競争の激化に直面して、連邦住宅ローン協会と連邦住宅ローン住宅ローン公社は、同様のローンを適合として受け入れることを許可されました。 2004年は、米国のサブプライム住宅ローン危機の始まりです。 この危機の中で、借り手は住宅ローンを支払うことができなくなり、債務不履行を始めました。 貸出銀行は、順番に、保証を有効にするために協会に目を向けました。 デフォルトの量と保証の支払いの数は、協会を壊す恐れがありました。 2008年、連邦政府が再び介入し、連邦国立住宅ローン協会と連邦住宅ローン住宅ローン公社の両方が政府の保守管理に加わりました。

連邦政府は、協会が納得できない返済を支援するために税金を使用することを約束したという意味で、コンサバターシップは救済のようなものです。 このようにして、協会は、急激な財政的損失にもかかわらず、事業を継続することができます。 2010年現在、協会は独立しています。 保守主義は彼らの財政的決定の一部に影響を与えますが、彼らの自治を犠牲にすることはありません。