Como criar uma projeção de fluxo de caixa?
Uma projeção de fluxo de caixa é criada estimando a quantidade de fundos recebidos e quando eles estarão disponíveis para uso. Essas informações são comparadas com os valores devidos ou devidos pela empresa e o prazo em que devem ser pagos. A projeção pode incluir dados de curto prazo, dados de longo prazo ou ambos. Projeções formais e escritas de fluxo de caixa fazem parte da maioria dos planos de negócios e podem ser necessárias para fins de relatório, aprovação de um empréstimo ou obtenção de novos investidores. A relação entre entrada e saída é frequentemente representada visualmente por gráficos de linhas ou de barras, para que o espectador possa ver facilmente quais meses terão fluxo positivo e quais terão fluxo negativo.
O primeiro passo para criar uma projeção de fluxo de caixa útil é determinar o objetivo da projeção. Isso informará qual prazo a ser considerado. Por exemplo, se o objetivo é projetar se a empresa obterá lucro ou não no final do ano fiscal, você só precisa saber em que quantia entrará e sairá antes do final do ano. Se o objetivo é antecipar a necessidade de financiamento temporário durante os meses de déficit ou descobrir o melhor momento para fazer um grande investimento de capital, você precisará saber como a receita e a saída se comparam a cada mês.
O dinheiro que entra na empresa é chamado de entradas de caixa ou entradas de negócios. Esses fundos podem ser provenientes de depósitos de investidores, receita de vendas de produtos ou serviços, lucros com a venda de ativos, presentes, doações ou empréstimos. Você precisará reunir todos os dados disponíveis sobre a entrada para o período escolhido. A parte mais fácil desse quebra-cabeça de entrada é a receita conhecida: vendas pendentes de ativos, receita programada de não vendas e faturas pendentes.
É provável que as vendas futuras representem a maior parte do seu número de entrada, mas podem ser as peças mais difíceis de estimar. As empresas estabelecidas podem usar dados históricos de vendas para projetar vendas futuras. Se a sua empresa for relativamente jovem, você não terá dados de vendas passados para os meus e precisará trabalhar em estreita colaboração com a equipe de vendas para determinar quais vendas provavelmente fecharão, quanto elas trarão e quando acontecerão.
O dinheiro que sai da empresa é chamado de saídas de caixa ou saídas de negócios. Podem ser pagamentos por folha de pagamento, matérias-primas, seguros, manutenção de instalações e custos com publicidade. Ao montar números de saída para uma projeção de fluxo de caixa, você precisará incluir todas as despesas que ocorrem regularmente e todas as despesas especiais conhecidas. Você também pode planejar despesas imprevistas. Muitas empresas prevêem que despesas desconhecidas serão equivalentes a três a cinco por cento do número de despesas conhecido.
É importante para a saúde financeira de uma empresa que a projeção do fluxo de caixa seja a mais precisa possível. Um déficit imprevisto pode deixar a empresa com contas que não pode pagar; portanto, a maioria dos profissionais de finanças prefere agir com cautela, subestimando um pouco a entrada e superestimando a saída. Ao lidar com financiamento emprestado, no entanto, lembre-se de que o empréstimo de dinheiro que a empresa realmente não precisa cria uma saída desperdiçada na forma dos juros pagos sobre esses fundos.