O que é gerenciamento de portfólio estratégico?

O gerenciamento de portfólio estratégico é um tipo de abordagem de investimento que envolve a definição de metas específicas para o portfólio de investimentos em termos da gama de tipos de investimento contidos no portfólio ou no valor monetário total do portfólio. O processo também geralmente envolve a definição de metas específicas em termos do valor geral do portfólio a partir de uma data futura a tempo, permitindo que o investidor tenha efetivamente uma meta para trabalhar ao comprar, vender e manter diferentes tipos de ativos. O processo real de gerenciamento de portfólio estratégico pode ser tratado pelo investidor ou pode envolver os serviços e o apoio de um conselheiro ou gerente de investimento que lida com as questões diárias relacionadas ao portfólio.

Várias ferramentas diferentes podem ser usadas como parte de um curso de ação de gerenciamento de portfólio estratégico. Normalmente, o investidor e o gerente do portfólio concordam com os objetivosassociado ao portfólio. Esses objetivos podem ter a ver com alcançar um certo equilíbrio entre os diferentes tipos de ativos que são protegidos e mantidos. Por exemplo, o objetivo pode ser manter porcentagens mais ou menos iguais de ações, imóveis, questões de títulos e commodities no portfólio, fornecendo uma situação diversificada que ajuda o investidor a evitar perdas significativas no caso de mudanças de climas econômicos. Em outros momentos, a diversificação pode ter mais a ver com a aquisição de ações relacionadas a empresas em vários setores diferentes, em vez de investir principalmente em um setor. A composição do portfólio geralmente depende das metas estabelecidas pelo investidor.

Outro aspecto do gerenciamento de portfólio estratégico é determinar quanta autoridade o gerente de portfólio possui em termos de gerenciamento dos ativos no portfólio. O investidor e o gerente podem estabelecer certas diretrizes que permitem que o gerente faça tanta negociação em nome do INvestor sem a necessidade de obter permissão primeiro. Qualquer transação em um determinado valor exigiria uma discussão e a aprovação do investidor antes que a transação pudesse ocorrer. Esse acordo permite que o investidor aproveite a experiência do gerente em fazer alterações no portfólio, além de ainda estar envolvido na seleção de diferentes ativos para inclusão no portfólio.

Não existe uma maneira ideal de controlar o gerenciamento estratégico de portfólio. O básico de estabelecer metas mensuráveis, estabelecer a combinação de ativos a serem incluídos no portfólio e o desenvolvimento de um processo para o gerenciamento desses ativos fazem parte do processo básico. Os detalhes de cada um desses três princípios variam, dependendo da quantidade de dinheiro que o investidor pode razoavelmente usar para estabelecer o portfólio e que tipo de metas financeiras estão em vigor.