Em finanças, o que está agitando?

agitação é um termo de gíria que é definido como negociação excessiva em uma conta de cliente por um corretor. O objetivo da atividade não é beneficiar o investidor, mas gerar comissões adicionais para o corretor. Também referido como torção, a prática de agitação é considerada altamente antiética e é ilegal em muitos mercados.

O abuso da conta de um cliente é uma prática expressamente considerada ilegal nos Estados Unidos. A Comissão de Valores Mobiliários entende que a agitação é uma forma de negociação não autorizada em uma conta discricionária. Por esse motivo, a prática está sujeita a multas, incluindo a prisão. No entanto, nem sempre é fácil provar, pois a atividade pode ser simplesmente uma série de decisões ruins por parte do corretor, sem a intenção de fraudar o investidor.

Juntamente com a SEC, a agitação também é uma violação das regras da NASD que elas se relacionam com o processo de negociação. Corretores que parecem estar violando as regras podem fserem temporariamente barrados de atividades comerciais. Durante esse período, uma investigação será lançada para determinar se as transações recentes em uma conta de cliente foram de fato conduzidas sem respeito pelo bem -estar financeiro do cliente. No caso de o corretor ter executado as ordens de boa fé, seus privilégios comerciais são restaurados.

Existem circunstâncias que se prestam mais facilmente ao potencial de agitação. Quando o corretor recebe poderes amplos para agir em nome de um cliente, como com acesso autorizado a uma conta discricionária, é possível que o corretor conduza rapidamente transações envolvendo valores mobiliários semelhantes. Essa enxurrada de compra e venda, sem ganhos aparentes para o investidor, pode indicar atividades de sobrecarga.

No entanto, também é possível que uma rápida sucessão de negociações seja de fato não agitando actiVity. No caso de um investidor perceber esse tipo de atividade em sua conta de corretagem, é certamente uma boa idéia entrar em contato com o corretor e pedir uma explicação para a série de negociações. Se o corretor não conseguir articular o raciocínio por trás das negociações para a satisfação do investidor, então é definitivamente a hora de transferir a conta para outra corretora.