O que é um índice de referência?

Um índice de referência é um ponto de referência padrão usado para comparar os resultados de investimentos semelhantes ao longo do tempo. Os investidores podem usar um índice de referência para analisar os ganhos de um portfólio de investimentos individuais ou institucionais. Diferentes índices podem ser usados ​​para medir os ganhos de ações, títulos e portfólio de mercadorias.

Um índice de ações ordinárias é o S & P® 500. Os investidores podem comparar os ganhos das ações no índice S & P® 500 com os ganhos das ações em suas próprias carteiras. Esse índice acompanha o desempenho de 500 ações de grandes empresas de capital aberto nos Estados Unidos. Geralmente, o objetivo de um investidor em ações é ter um portfólio com desempenho superior ao do índice S & P® 500. O índice Russell 2000® é outro índice de ações que rastreia 2000 ações de pequena capitalização nos Estados Unidos.

O Dow Jones Industrial Average é outro índice de referência que os investidores geralmente usam para medir os resultados de seu portfólio de investimentos. Isso rastreia os ganhos de 30 ações que são amplamente mantidas por investidores individuais e institucionais. As empresas incluídas no Dow Jones Industrial Average são geralmente as maiores e mais proeminentes empresas nos Estados Unidos. Segundo o site da Dow Jones, o Dow Jones Industrial Average é o índice de referência mais cotado nos jornais, na televisão e na Internet.

Os investidores em títulos também usam índices de referência para revisar seus resultados. O Índice de Títulos Agregados do Lehman Brothers é um índice de referência de títulos popular. Isso inclui títulos com taxa fixa e grau de investimento. Os tipos de títulos incluídos no Índice de títulos agregados do Lehman Brother incluem títulos do tesouro, governo, hipotecas e empresas.

Também estão disponíveis índices focados em ações de setores específicos. Isso pode fornecer informações sobre o desempenho de um setor de mercado geral. As indústrias comumente rastreadas separadamente por vários índices incluem transporte, serviços públicos e varejo.

Os investidores em commodities também usam índices para medir seus resultados. O índice S & P® GSCI rastreia 24 preços diferentes de matérias-primas. Esses materiais incluem petróleo, gás natural, gado, açúcar, café e outras matérias-primas muito usadas.

Os índices de referência têm uma longa história nos Estados Unidos. O S & P® 500 começou em 1957. O Dow Jones Industrial Average, criado em 1896, tem agora mais de 100 anos. Com sua estréia em 1986, o Lehman Brothers Aggregate Bond Index é relativamente novo. Embora os investidores não possam investir diretamente em um índice, muitas instituições financeiras criaram fundos mútuos que imitam os índices. Por exemplo, um investidor pode comprar ações de um fundo mútuo que contém apenas ações da S & P® 500.