Vad är en Cooke Ratio?

Cooke-kvoten är ett sätt att beräkna hur mycket kapital en bank har i förhållande till sina riskfyllda tillgångar. I teorin indikerar det hur väl skyddat banken är mot risk. Cooke-förhållandet användes en gång för att beräkna ett lagligt minimital för banker, men ersattes 2006 med vad som ansågs vara en rättvisare beräkningsmetod.

Syftet med Cooke-förhållandet är att ta hänsyn till de inneboende riskerna för hur mycket av pengarna i ett banksystem endast finns som nummer på papper snarare än som faktiska kontanter. Det är utformat för att redovisa det faktum att tillgångar som ägs av en bank finns i två former. Den första är dess kapital, som täcker kontanter som det innehar plus fysiska tillgångar som byggnader. Den andra är dess riskfyllda tillgångar, som består av alla pengar som de har lånat till låntagare och inte garanteras att få tillbaka eftersom låntagarna kan ha fallit. I teorin, ju högre förhållandet mellan kapital och riskfyllda tillgångar, desto lägre är risken för att en bank hotas av lägre än förväntat återbetalningsnivå från låntagare.

Cooke-förhållandet uppkallades efter WP Cooke, ordförande för Basel-kommittén för bankövervakning mellan 1988 och 1991. Detta är ett internationellt organ som sätter världsomspännande standarder för att eliminera alltför stora risker i bankrörelsen. 1988 nådde kommittén Baselavtalet, vilket krävde att bankerna skulle behålla en Cooke-kvot på 8%.

Beräkningen av Cooke-kvoten fungerar på en riskviktad basis. Detta innebär att siffran för riskfyllda tillgångar inte bara är en summa av tillgångarna. Istället placeras varje tillgång i en av fem kategorier och summan av tillgångarna i den kategorin multipliceras med en specifik procentandel. Till exempel anses lån till den nationella regeringen i bankens eget land vara så säkra att kategorin totalt multipliceras med 0%, vilket innebär att dessa tillgångar faktiskt ignoreras. Riskfyllda lån faller i kategorierna 10%, 20%, 50% och 100%, vilket innebär att en del av eller hela tillgångens värde ingår i den totala summan.

Under de följande åren klagade kritiker av Cooke Ratio för att dessa kategorier var för förenklade. I synnerhet hävdade bankerna att systemet antog att alla lån i en viss kategori hade samma risknivå, oavsett låntagare. Som svar utarbetade tjänstemän McDonagh-förhållandet, uppkallat efter en efterträdare till Cooke som Basel-kommitténs ordförande. McDonagh-förhållandet behåller samma fem kategorier, men tillåter banker att justera betyg på enskilda tillgångar baserat på bankens egen bedömning av den specifika låntagaren. McDonagh-förhållandet tog över som den officiella metoden för Basel Accord-ändamål från början av 2007.