Hvordan undgår jeg en 401K -tilbagetrækningstraf?

401K-tilbagetrækningsstraf, som er 10 procent af eventuelle udbetalinger fra en 401k besparelsesplan, før ejeren vender 59 og en halv, kan undgås, hvis mindst en af de følgende fem betingelser er opfyldt: Ejeren er deaktiveretEller dør før alder 59 og en halv, tilbagetrækningen foretages for at imødekomme overdreven medicinske omkostninger, tilbagetrækningen bestilles som en del af en skilsmissedekret eller separationsaftale, ejeren går på pension eller fyres i en alder af 55 år eller ældre eller "I det væsentlige lige ”periodiske tilbagetrækninger udbetales til ejeren.

En 401K-plan er en arbejdsgiver sponsoreret opsparingsplan i USA, som normalt er beregnet til at være en komponent i et medarbejderpensionsbesparelsesprogram.Midler tilbageholdes på et før skat fra de enkelte arbejdstagere, der betaler og bidrager til deres 401K-konti, med forbehold af begrænsninger, der er pålagt af den interne indtægtskode (koden).Nogle arbejdsgivere matcher også nogle eller alle deres medarbejderbidrag.Der er en bred vifte af formodtagende sikre produkter, hvor 401K konti skal investere 401k.Enhver vækst, hvad enten det er på grund af kapitalgevinster eller renteindtægter, beskattes ikke, før midlerne trækkes tilbage.Når midler trækkes tilbage eller distribueres, er de underlagt beskatning som almindelig indkomst for ejerne, der derefter anvendes ansøgningDistributioner før denne alder er beregnet til at afskrække skatteydere fra at trække deres pensionsopsparing til andre formål.I det tilfælde, at ejeren af kontoen opfylder en af de fem omstændigheder, der er defineret i koden, før han vender alder 59 og en halv, kan han eller hans modtager modtage fordelinger uden at pådrage sig straffen.

Hvis ejeren døreller bliver handicappet inden alder 59 og en halv, kan distributioner foretages straffri, enten til den handicappede ejer eller modtagerne, hvor det er relevant.En anden undtagelse er til betaling af medicinske omkostninger på over 7,5 procent af ejerne justeret bruttoindkomst (AGI).Når et par skiller sig, er 401K -konti ofte en betydelig komponent i de ægteskabelige aktiver, og en kvalificeret retsafgørelse, i det væsentlige et skilsmissedekret eller en separationsaftale, kan bestille fordelingen af en del af kontoen til kontoen til kontoenEjere ægtefælle.Disse fordelinger er fritaget for 401K-tilbagetrækningsstraf.

Koden tillader fordelinger før alder 59 og en halv for personer, der trakaf den sidste arbejdsgiver.Distributioner taget fra andre 401K -konti er stadig underlagt den tidlige tilbagetrækningsstraf.Dette er en god grund til at lukke gamle 401K -konti og konsolidere dem.

En sidste måde at undgå en 401K -udtrækningsstraf kaldes undtagelsen "betydelige lige betalinger".Kaldt en § 72 (t) undtagelse under henvisning til den del af koden, der autoriserer dem, siger det, at der kan foretages distributioner til ejeren, hvis de er baseret på ejerens forventede levealder og betalingerne, er i det væsentlige lige.Disse betalinger skal foretages årligt og fortsætter indtil de senere fem år eller ejerne opnåelse af alderen 59 og en halv.

Yderligere 401K -tilbagetrækningsstraf overses undertiden, fordi det kun er afholdt, når kontoejeren faktisk undlader at trække midler fra kontoen tilbage.Generelt kræver koden, at en påkrævet minimumsfordeling (RMD) tages fra enhver skattekvalificeret konto, som en 401k eller en IRA, hvert år, der begynder før den 1. april efter året, som kontoejeren vender 70 år-og-et halvt.Denne straf er alvorlig mdash;50 af det beløb, der burde have været trukket tilbage.Således skal de med RMD -krav til at imødekomme omhyggeligt gennemgå deres distributioner for at sikre, at de tager mindst RMD -beløbet.

Bemærk, at da alle fonde bidrog tilEn 401K, såvel som enhver indtjening, blev oprindeligt krediteret på skatteudskudt basis, indkomstskat til regelmæssige satser på alle fordelinger, og der er ingen måde at undgå dette krav.Det skal også huskes, at rollovers på 401k midler til andre skattekvalificerede pensionsplaner, hvor midlerne flyttes fra en finansiel institution til en anden uden faktisk at komme ind i ejere besiddelse, ikke betragtes som distribution og dermed ikke er underlagt 401KTilbagetrækningsstraf.