Hvad sker der under forsikringsprocessen?
Når en prioritetsansøgning indgår i forsikringsprocessen, bekræftes de oplysninger, som ansøgeren har givet. Ud over de grundlæggende oplysninger, der er givet om ansøgningen, samler en forsikringsselskab officielle dokumenter, der vedrører ansøgerens kredithistorie, personlige identifikation og indkomst. Når ansøgerens oplysninger er indsamlet og verificeret, finder en analyse sted.
Underwriting-processen starter med indsamling af oplysninger. Denne fase begynder, når ansøgeren indgiver den første anmodning om et prioritetslån. Långivere vil normalt bede om personlige oplysninger om identitet, bolighistorie, beskæftigelsesstatus, indkomst, udestående gæld og finansielle investeringer. De kan anmode om kopier af udstedt identifikation fra regeringen, bestille en kreditrapport, anmode om kopier af indleveret selvangivelse og kopier af kontoutskrifter og lønchecks.
Når forsikringsprocessen går ind i anden fase, gennemgår alle oplysninger en officiel verifikation. Noget af det kan verificeres elektronisk via edb-databasesystemer, eller informationen kan verificeres manuelt af forsikringsselskabet selv. Udestående gældsbalancer og betalingshistorik kunne verificeres ved telefonopkald til långivere. Kreditrapporter vil sandsynligvis blive undersøgt for indikationer på økonomisk ustabilitet.
Når informationen om ansøgningen er bekræftet, vil långiveren beordre en vurdering af ejendommen. Dette trin i forsikringsprocessen involverer deltagelse fra både långiver og låntager. En hjemmekontrol er også påkrævet og indledes normalt af låneansøgeren. Bedømmelsen er at forsikre långivere om, at de ikke udlåner flere penge end hjemmets nuværende markedsværdi, mens inspektionen sikrer, at hjemmet og dets større systemer er i god stand.
Hvis boligen af en eller anden grund vurderer til en værdi, der er lavere end den aftalte salgspris, kan sælgeren muligvis nedsætte prisen for, at køberen kan sikre långivergodkendelse. Ændringer i salgsaftalen skal ske mellem køber og sælgers ejendomsmæglere, før forsikringsprocessen kan fortsætte. Hvis inspektionen viser genstande, der afviger fra husets værdi, såsom tag lækager, kan disse ting muligvis også rettes inden lånets godkendelse.
Det sidste trin, som forsikringstagerne tager, er analysen af låntagers oplysninger. Forsikringsselskaber er nødt til at afgøre, om forlængelse af lånet giver solid økonomisk mening fra långiverens perspektiv. Der kan foretages en analyse af gæld til indkomstforhold ud over at bestemme den procentdel af ansøgerens brutto månedlige indkomst, der kræves for at betale lånet. Hvis det er fornuftigt med långiver at forlænge lånet, vil de anbefale godkendelse til prioritetsansøgningen.