O que é uma associação de poupança e empréstimo?

Também conhecida como S&L, uma associação de poupança e empréstimo é um tipo de instituição financeira que oferece muitos dos mesmos benefícios de um banco, mas se concentra principalmente no uso de seus depósitos para fornecer hipotecas a seus membros. Às vezes chamada de instituição econômica, a associação de poupança e empréstimo é frequentemente citada como exemplo de banco cooperativo e oferece muitos dos mesmos benefícios que uma sociedade de construção ou uma união de crédito. Ao contrário dos bancos, esse tipo de instituição geralmente é criado com o objetivo declarado de ajudar as pessoas a se tornarem proprietárias.

Com uma associação de poupança e empréstimo, depositantes e tomadores de empréstimos são considerados membros plenos. Eles gozam de privilégios de voto como parte de sua participação na organização. A maioria das nações possui algum tipo de regulamentação em relação à quantidade de juros que deve ser mantida para que a organização atenda aos critérios para ser chamada de poupança e empréstimo, com esse valor às vezes chegando a 65%.

Existem vários benefícios associados a uma associação de poupança e empréstimo. Historicamente, instituições financeiras desse tipo oferecem taxas de juros competitivas a seus membros, possibilitando a obtenção de uma hipoteca com prazos mais desejáveis. Como muitas das decisões relativas às hipotecas são tomadas pelos membros encarregados de analisar os pedidos de empréstimo, os membros que teriam dificuldade em obter financiamento dos bancos se qualificariam de acordo com as disposições exigidas por uma poupança e empréstimo. Em algumas áreas, as instituições de poupança também têm a reputação de estar mais dispostas a trabalhar com membros que enfrentam súbitas circunstâncias adversas, como uma doença prolongada ou perda de emprego que afeta negativamente sua capacidade de efetuar pagamentos de hipotecas por um tempo.

Juntamente com os benefícios, existem alguns passivos em potencial com a associação de poupança e empréstimo. O foco nas hipotecas significa que as fortunas da organização estão diretamente ligadas ao que está acontecendo no mercado imobiliário. Caso o mercado sofra uma desaceleração que resulte na desvalorização das propriedades, isso pode ter um impacto adverso na associação. Embora os serviços de empréstimos hoje sejam um pouco mais diversificados, as hipotecas continuam sendo um ponto focal, tornando a associação mais vulnerável durante uma recessão econômica. Como uma associação de poupança e empréstimo geralmente opera local ou regionalmente, e não nacionalmente, isso limita a base de membros em potencial, um fator que também pode afetar negativamente a estabilidade financeira da organização durante uma crise econômica.

Embora as associações de poupança e empréstimo sempre tenham proporcionado aos membros a capacidade de estabelecer contas de poupança, foi somente durante a última parte do século 20 que as regulamentações governamentais permitiram às instituições fornecer serviços de verificação semelhantes aos prestados pelos bancos. Com o tempo, as organizações de parcimônia tornaram-se capazes de fornecer outros serviços bancários básicos, permitindo-lhes competir mais diretamente com os bancos, garantindo clientes e construindo os ativos disponíveis para prestar serviços de hipoteca a seus membros.