Vad är livränta?

Uppskjutna livränteägare kan få tillfällig, skattefri tillgång till sina kontofonder genom ett livränta. I allmänhet kan livränta lån motsvara upp till hälften av kontosaldot. Så länge lånbetalningar görs i tid beskattas inte lånebeloppet.

Lånutbetalningar och ränta betalas tillbaka till livräntekontot. Om ägaren slutar att betala lån, eller inte betalar, behandlas lånet som en distribution. I USA är livräntafördelningar skattskyldiga. En straffskatt tas också ut om låntagaren är under 59 år.

I allmänhet tillhandahåller försäkringsbolag livränta. Dessa försäkringsbolag fastställer räntor och villkor för livränta. Vissa företag tar ut serviceavgifter för lån utöver ränta.

Annuitetslån föredras framför uttag för att få tillgång till livränta. Lån kan spara ägaren pengar på skatter. Uttag är omedelbart föremål för inkomstskatt och straffskatt, om tillämpligt.

Låntagare har vanligtvis upp till fem år för att återbetala ett livlån. Vissa försäkringsbolag förlänger återbetalningstiden för lån som används för att köpa en primär bostad. Den förlängda återbetalningstiden är vanligtvis högst 20 år.

Dessa lån har också några nackdelar. Om en inte betalas tillbaka i tid, behandlas den som en distribution. Låntagaren är skyldig att omedelbart betala tillbaka lånet, utestående ränta, låneavgifter plus eventuella förfallna skatter. Om ägaren inte kan återbetala lånet fortsätter räntor att tillfalla den utestående lånesaldot.

Livränta är utformade för att bygga upp skatteskattade intäkter. Dessa intäkter betalas sedan ut i avbetalningar för att ge inkomst under pensionen. Lån bromsar livräntaens intjäningsstyrka tills medel betalas. Eventuellt utestående lånesaldo tjänar inte ränta.

När ett lån mot en livränta aldrig återbetalas kommer ägaren att besegra syftet med livränta. Alla medel som inte returneras till livränta kommer inte längre att bidra till den skattemässiga uppskjutna tillväxten av kontot. Detta minskar de medel som behövs för att ge inkomst under pensionen.

Utestående livränta lån hindrar också ägaren från att överföra eller rulla över livränta till ett annat försäkringsbolag utan påföljd. I allmänhet måste låntagaren behålla livränta hos det nuvarande försäkringsbolaget tills lånet återbetalas. Vissa försäkringsbolag tillåter överföringen. I detta fall behandlas eventuellt utestående lånesaldo som en distribution och beskattas i enlighet därmed.

Om livränta är en del av låntagarens företags pensionsplan har annuitetslån ytterligare risk. Vanligtvis, om låntagaren lämnar arbetsgivaren eller sägs upp, måste det utestående lånet återbetalas omedelbart. Om den anställda inte kan återbetala lånet blir den utestående lånesaldot en fördelning. Inkomstskatt, och eventuellt straffskatt, kommer att gälla.